100-jarige geschiedenis intermediaire distributie Verzekeringsbranchedag 24 november 2010

Dr. Fred de Jong

ONDERZOEKSOPZET

Beschrijvend karakter: Deskresearch, archiefonderzoek, interviews

Centrale vraag: “wat is de maatschappelijke en economische relevantie van het intermediaire distributiekanaal en hoe heeft zich dat de afgelopen 100 jaar ontwikkeld?”

2

  Uitgevoerd door dr. Fred de Jong   Met medewerking van mr. Cees de Jong   Onder auspiciën van:

  In opdracht van:

3

BELANGRIJKSTE CONCLUSIE:

4

  1916:   1920:

  1950: Permanent Comité ter Bestrijding van Begunstigingscontracten

  1991:

  2010: CAR 5

  De beloning van de adviseur   Oneerlijke concurrentie   Toezicht   Imago en vertrouwen

 De toekomst van het intermediair

DEZELFDE DISCUSSIES

6

FUNDAMENTELE ONTWIKKELINGEN

1)  Technologische vooruitgang 2)  Economische omstandigheden 3)  Concurrentie 4)  Regelgeving en toezicht 5)  Ondernemerschap

7

Technologische vooruitgang

8

9

INVLOED VAN TECHNIEK   Meer risico’s = grotere verzekeringsbehoefte   Techniek = innovatie = welvaart =

vermogensvorming = adviesbehoefte

  Maar ook..

  Automatische incasso = minder klantcontact   Lagere transactiekosten consument   Vermindering informatie asymmetrie

10

ECONOMISCHE ONTWIKKELING

11

GEVOLGEN ECONOMISCHE ONTWIKKELING

  Van risico’s afdekken naar vermogensvorming   Individuele levensverzekeringen vanaf ‘70

  Opkomst beleggingsmarkt   Stijging hypotheekmarkt

  Eigenwoningbezit 24% (1960) / 55% (2010)   Employee benefits   Financiële planning

12

  Opkomst direct writers

  Via telefoon en post

  Branchevervaging

CONCURRENTIE

13

  Na samenwerking banken en verzekeraars   Onderlinge belangen toegestaan   Fusie NMB – Postbank en Nationale Nederlanden

Banken gingen ook in verzekeringen bemiddelen

LIBERALISERING STRUCTUURBELEID

14

  1954: Wab

  Portefeuillerecht

  Deskundigheid

  Registratie-eis

  1991: Wabb

  Vervallen C en D register

  Opschaling deskundigheidseisen

Intermediair kreeg erkenning als specifieke beroepsgroep

REGELGEVING EN TOEZICHT

15

  2000: afschaffing begunstigingsverbod (retourprovisie)   2002: afschaffing provisie als enig toegestane

beloningsvorm   GIDI

  Klachteninstituut

  BAV

  Transparantie

REGELGEVING EN TOEZICHT

16

REGELGEVING EN TOEZICHT

  2006: Wet financiële dienstverlening   2007: Wet op het Financieel Toezicht

  Besluit Gedragstoezicht Financiële

Ondernemingen   Transparantie, Dvd, inducement, Mifid,

beloningsregels, ….

17

  SER

  Diploma-eis verzekeringen

  Geen eisen hypotheekadviseurs   AFM

  Vergunningseis

  Deskundigheid

  Integriteit / betrouwbaarheid

  Adviesregels

ANDER TOEZICHT

18

  Assurantiebezorgers   In loondienst   Of zelfstandig namens 1

maatschappij   Levensverzekeringen

  Volksverzekeringen   Schadeverzekeringen

  Brand

  Begrafenis

ONDERNEMERSCHAP

19

20

Bron: Het Verzekeringsblad, 1914, 4e jaargang

  Assurantieagent   Zelfstandig / onafhankelijk assurantieadviseur   Meer zakelijk   Hypotheken   Levensverzekeringen

  Fiscaal gestimuleerd

ONDERNEMERSCHAP

21

  1909 NBVA   1948 NVA   Van standsorganisatie naar branchevereniging

  Ondernemerschap / ICT / marketing

  Deskundigheid

ONDERNEMERSCHAP

22

  All finance dienstverlening   Nieuwe businessmodellen

  E-mediairs, VZP, life planning   Maatschappelijke initiatieven

ONDERNEMERSCHAP

23

GEVOLGEN INTERMEDIAIRE MARKT

24

0

5.000

10.000

15.000

20.000

25.000

30.000

35.000

40.000

45.000

50.000

1956 1975 1996 2005 2010

Totaal

Totaal

  Concentratiegraad

  Meer omzet bij top-100

  Aansluiting bij tussenschakels (70%)

GEVOLGEN INTERMEDIAIRE MARKT

25

TERUG NAAR DE ONDERZOEKSVRAAG

“wat is de maatschappelijke en economische relevantie van het

intermediaire distributiekanaal en hoe heeft zich dat de afgelopen 100

jaar ontwikkeld?”

26

  € 97 miljard (2007) = 18% BBP   € 68 miljard (2009)

ECONOMISCH RELEVANT

27

  Werkgelegenheid jaar Aantal banen Aantal bedrijven

2008 30800 6440

2005 32500 6805

2002 33900 6970

1999 36300 6755

1978 33291 ?

1975 34106 ?

ECONOMISCH RELEVANT

28

  Intermediair is economisch relevanter geworden   Grotere bijdrage aan BBP   Grotere invloed op functioneren van de economie   Grotere bijdrage aan welvaartsniveau consumenten

  Afdekken risico’s

  Vermogensvorming

  Voorkomen ondoordachte risico’s

CONCLUSIE ECONOMISCHE RELEVANTIE

29

  Verlaging transactiekosten   Extern effect van advies   Laagdrempelige toegang tot financieel advies

  Dichten van de informatiekloof (perfect match)

  Financieel analfabetisme

MAATSCHAPPELIJKE RELEVANT

30

  Concurrentie (beperking marktmacht)

  Van hulppersoon verzekeraar naar hulppersoon consument (zorgplicht)

  Afdwingen efficiency en kwaliteit bij banken en

verzekeraars

  Fungeren als inkoper

MAATSCHAPPELIJK RELEVANT

31

  Van het afdekken van relatief eenvoudige risico’s naar spin in het web bij financiële huishouding

  Impact van het advies is enorm toegenomen

  Positief en negatief!

= Toegenomen verantwoordelijkheid

CONCLUSIE MAATSCHAPPELIJKE RELEVANTIE

32

De toekomst begint morgen

Morgen herhaalt de geschiedenis zich

33

  De beloning van de adviseur   Oneerlijke concurrentie   Toezicht   Imago en vertrouwen

 De toekomst van het intermediair

DEZELFDE DISCUSSIE

34

IMPACT KOMENDE JAREN GROTER DAN

AFGELOPEN 100 JAAR.

  Nu echte structuuringreep   Versnelling digitalisering   Intensivering van concurrentie

35

  Niet meer vanzelfsprekend   Antwoord op technologische en concurrentiële

ontwikkelingen   Minder kantoren   Meer diversiteit in type intermediairs

  Minder economische relevantie   Meer maatschappelijke relevantie

TOEKOMST

36

MIJN ADVIES

  Wees trots en zelfbewust   Onderschat de impact niet

  digitalisering

  provisieverbod

  transparantie   Wacht niet af   Benut uw relevante positie

37

Dank voor uw aandacht

fred@freddejong.eu