Vermogensplan Dhr Berenschot en Mevr de Laat vMichielVanVugt

Vermogensplan

Datum: 12 oktober 2015

De heer Berenschot en mevrouw de Laat

2

Beste Dhr. Berenschot en Mevr. De Laat,

Hartelijk dank in het door u gestelde vertrouwen in mijn dienstverlening. Ik ben sterk van mening dat

het leven geen generale repetitie is en dat u het daarom moet streven om het zo goed mogelijk te

doen. NNEK adviseert en begeleidt u bij uw financiële en persoonlijke keuzes die u nu en in de

toekomst maakt. Jaarlijks bespreek ik met u of uw leven nog volgens plan verloopt.

U geeft aan graag uw leven goed te regelen, want de door u gestelde vragen duiden op de behoefte

aan inzicht in uw financiële situatie. Een aantal zaken heeft momenteel uw aandacht en deze som ik

graag hier op:

- Wel of niet uw beleggingen uitbreiden

- In de BV of juist in privé beleggen

- Renske en Michelle betrekken bij vermogensvorming of vermogensoverheveling

- Hypotheek verder aflossen

- Inzicht in uw samenlevingscontract en testament en de gevolgen van de huidige situatie,

waarbij u het liefst een situatie bewerkstelligd alsof u in gemeenschap van goederen gehuwd

bent waarbij de wettelijke verdeling van toepassing is

- Een jaarlijks besteedbaar inkomen van €92.000 voor vakantie en consumptieve uitgaven

- Genieten van het rijden in de Astin Martin

- Genoeg vrije tijd om de dingen te kunnen doen die u graag wilt

Verder bent u beiden ondernemend en speelt bij Dhr. Berenschot de wens om een nieuw bedrijf te

starten. Ik zie het als mijn taak de volgende vraag te beantwoorden:

Om bovenstaande vraag te kunnen beantwoorden bekijk ik uw situatie integraal, waarbij ik bepaalde

aannames zal doen die u terugvindt in het document. Het is goed om te realiseren dat aanpassing

van het één direct gevolgen kan hebben voor het ander. Daarom is het van belang om alle

vermogenscomponenten die aanwezig zijn met elkaar te verbinden.

Ik heb gestreefd naar een leesbaar advies met conclusies en een aantal actiepunten. De

onderbouwing van het advies en de actiepunten vindt u terug in de verschillende bijlages.

Samen met u bespreek ik graag dit plan op 17 november aanstaande,

Mocht u vooraf vragen hebben, dan hoor ik deze graag.

Met vriendelijke groet,

Michiel van Vugt

06-41286063

[email protected]

Op welke manier kunnen de wensen van de Dhr. Berenschot en Mevr. De Laat vervuld worden,

rekening houdende met de financiële, juridische en fiscale gevolgen?

mailto:[email protected]

3

Inhoudsopgave Uw wensen .............................................................................................................................................. 4

Uw huidige situatie in beeld .................................................................................................................... 5

Advies en actiepunten ............................................................................................................................. 6

Advies .................................................................................................................................................. 6

Actiepunten ......................................................................................................................................... 7

Probleemstelling ...................................................................................................................................... 8

Inkomsten en uitgaven ............................................................................................................................ 9

Huidige situatie .................................................................................................................................... 9

Situatie bij overlijden ........................................................................................................................... 9

Gewenste situatie ................................................................................................................................ 9

Mogelijke oplossingsrichtingen ........................................................................................................... 9

Actiepunten ....................................................................................................................................... 12

Familiesituatie ....................................................................................................................................... 13

Huidige situatie .................................................................................................................................. 13

Situatie bij overlijden ......................................................................................................................... 13

Mogelijke oplossingsrichtingen ......................................................................................................... 15

Actiepunten ....................................................................................................................................... 17

Verplichtingen ....................................................................................................................................... 18


Gevolgen van deze verplichtingen .................................................................................................... 19

Mogelijke oplossingsinrichtingen ...................................................................................................... 19

Actiepunten ....................................................................................................................................... 21

Bezittingen ............................................................................................................................................. 22



Actiepunten ....................................................................................................................................... 27

Volgende generatie ............................................................................................................................... 28



Actiepunten ....................................................................................................................................... 28

Bijlagen .................................................................................................................................................. 29

4

Uw wensen U heeft mij een aantal concrete wensen aangegeven. Elke wens zal ik van commentaar voorzien.

Verderop in dit rapport vindt u het advies en de actiepunten alsmede een uitwerking van de

verschillende oplossingsrichtingen.

Hieronder staan uw wensen beschreven;

1. Maandelijks consumptief besteedbaar inkomen van €6.500 en aanvullend jaarlijks €14.000

voor vakantie en andere leuke dingen;

Dit is mogelijk voor een geruime periode. Er zullen meer inkomsten moeten komen dan de

huidige situatie. De vraag is voor welke periode u dit uitgavenpatroon wilt handhaven. Over

een aantal jaar zijn uw dochters (wellicht) het huis uit en zijn zij financieel zelfvoorzienend.

Ook zal op termijn de leeftijd gaan spelen, waardoor er mogelijk minder geld uitgegeven zal

worden.

2. Situatie bewerkstelligen alsof u in gemeenschap van goederen gehuwd bent waarbij de

wettelijke verdeling van toepassing is;

Deze situatie te bewerkstelligen is mogelijk. Er zal een aantal aanpassingen gedaan moeten

worden in uw testamenten. De vraag is of de samenlevingsovereenkomst geldig is in uw

situatie.

3. Renske en Michelle betrekken bij vermogensoverheveling;

Het is slim om na te denken op welke wijze u uw vermogen kunt nalaten aan de volgende

generatie. Hier zijn verschillende mogelijkheden voor, waarbij ik neig naar het schenken op

papier.

4. Dhr. Berenschot wil graag starten met een nieuw bedrijf dat een investering vergt van

€40.000;

Dit project lijkt met grote onzekerheid omgeven. BVL Projects waar u nauw bij betrokken bent

verkeerd in zwaar weer. Dhr. Berenschot zal zijn kennis en ervaring goed kunnen inzetten om

dit bedrijf op de been te houden. Ik zou u adviseren om uw tijd en energie daarin te stekken in

plaats van in een nieuw bedrijf. Mede vanwege het feit dat u de achtergestelde lening van

€300.000 al moet afschrijven en u de €50.000 die u tot en met 2017 jaarlijks zou ontvangen

ook niet zult krijgen. Door u te investeren in een nieuw bedrijf zonder businessplan trekt u in

mijn ogen teveel risico naar u toe. Daarbij zal het nieuwe bedrijf wellicht zelfs concurrent

worden van BVL Projects. Dit vergroot het risico verder omdat daarmee de kans op betaling

van de overname som nog kleiner wordt.

5. Optimaliseren schulden en bezittingen en inkomsten en uitgaven.

De rekeningcourant schuld zal worden afgelost om uw financiële situatie te verbeteren. De

beleggingsportefeuille kan beter worden ingericht. Uw inkomsten en uitgaven kunnen verder

worden verbeterd om daarmee uw eerste wens in vervulling te laten gaan.

5

Uw huidige situatie in beeld Hieronder ziet u schematisch uw huidige situatie in beeld.

Legenda:

Bedrijf

Liquide vermogen. Dit is vrij snel beschikbaar

Vastgoed

Salaris

Verpande beleggingspolis

Uzelf en u samen

Uw dochters

Op basis van bovenstaande verbanden ben ik uw advies gaan uitwerken. Hieronder vindt u mijn advies en de actiepunten.

6

Advies en actiepunten Bijgaand vindt u mijn advies en daarbij behorende actiepunten

Advies Inkomsten en uitgaven

Ik adviseer u:

1. het rekeningcourant af te lossen om u uitgaven te verlagen.

2. een jaarlijkse dividenduitkering te doen van €47.000 als aanvulling op uw inkomen.

3. te onttrekken van uw spaarrekeningen ten behoeve van uw inkomen, waarbij er minimaal

€50.000 op de gezamenlijke spaarrekening blijft voor onvoorziene uitgaven. Onttrekken uit

de beleggingsportefeuille gebeurt na drie jaar, zodat deze portefeuille nog tijd heeft te

renderen.

Familiesituatie

Ik adviseer u:

1. beide een combitestament te laten opstellen door de notaris. Hiermee houdt u flexibiliteit

ten aanzien de verdeling van de nalatenschap bij overlijden. In het testament kan Mevr. De

Laat ook haar wensen ten aanzien van de voogdij en het bewind van Renske en Michelle

opnemen.

2. in het samenlevingscontract een finaal verrekenbeding op te nemen. Dit betekent dat u

daarmee doet bij overlijden alsof u in gemeenschap van goederen was gehuwd.

3. te laten informeren over een levenstestament. Met een levenstestament kunt u beschikken

over uw eigen leven, ook wanneer u dat niet meer zelf kunt door geestelijke of lichamelijke

handicap.

Verplichtingen

Ik adviseer u:

1. uw beleggingspolis te laten analyseren om te bepalen of het een woekerpolis is.

2. het rekeningcourant af te lossen en daarna niet hoger te laten oplopen dan €17.500.

3. tenslotte zal de stamrecht- en pensioenverplichting gerealiseerd moeten worden met een

beleggingsportefeuille in Pecunia BV. Deze beleggingsportefeuille kan beter worden ingericht

dan de huidige effectenportefeuille. U vindt dit terug in bijlage 3.

Bezittingen

Ik adviseer u:

1. de beleggingsportefeuille van Mevr. De Laat aan te passen, zodat het risico van deze

portefeuille verkleind wordt. U vindt dit terug in bijlage 5.

2. over een aantal jaar om de woning in Lage Vuursche te verkopen.

3. de beleggingsportefeuille in Pecunia BV zo spoedig mogelijk aan te passen, zodat er meer

spreiding komt en het risico verlaagd wordt. Het vermogen in Pecunia BV zal belegd worden

in de BV aangezien uw doelstellingen een rendement behoeven van minder dan 6%.

Hierdoor is het optimaler om in de BV te blijven beleggen. U vindt dit terug in bijlage 7.

4. meer tijd te steken in BVL Projects via Pecunia BV in plaats van uw nieuwe bedrijf Berenschot

de Boer. Mogelijk kunt u nog iets terughalen van de achtergestelde lening en de betalingen

van BVL Projects waar u nog recht op heeft. Nu staat de kraan open via Berenschot de Boer

7

terwijl de stop nog niet in het bad zit bij BVL Projects. Ik vind het raadzaam dit eerst op te

lossen.

Volgende generatie

Ik adviseer u:

1. met de notaris een akte op stellen waarin u jaarlijks een papieren schenking doet aan uw

dochters. Over deze schenking moet u rente betalen die ook daadwerkelijk moet worden

overgemaakt. Als uw dochters 18 jaar worden zullen we bepalen of een eenmalige grote

schenking voor u een optie is. Een en ander is uiteraard afhankelijk van de wetgeving op

termijn.

Actiepunten

Actie Betrokken partijen

1 Aflossen rekeningcourant Pecunia BV Accountant Vermogensplanner

2 Jaarlijkse dividenduitkering van €47.000 Accountant Vermogensplanner

3 Onttrekken van spaarrekeningen voor aanvulling inkomen Vermogensplanner

4 Afspraak maken bij notaris voor volgende zaken: Notaris Vermogensplanner

a. Opstellen testament Mevr. De Laat

b. Aanpassen testament Dhr. Berenschot

c. Aanpassen samenlevingsovereenkomst

d. Opstellen levenstestament beiden

e. Opstellen schenkingsakte voor papieren schenking

f. Overmaken jaarlijkse rente van 6% over de vordering Vermogensplanner

5 Analyse beleggingspolis Schade-expert Vermogensplanner

7 Rekeningcourant niet laten oplopen tot boven de €17.500 Accountant Vermogensplanner

8 Aanpassen beleggingsportefeuille Pecunia BV Vermogensplanner

9 Aanpassen beleggingsportefeuille Mevr. De Laat Vermogensplanner

10 Op termijn verkopen woning in Lage Vuursche Makelaar Vermogensplanner

12 Herstructureren vermogen in Pecunia BV Vermogensplanner Accountant

13 Tijd steken in redden van BVL Projects

In onderstaande pagina’s vindt u per onderwerp de uitwerking van bovenstaand advies terug.

8

Probleemstelling Op basis van onderstaande probleemstelling is het vermogensplan opgesteld.

Om deze probleemstelling goed uit te werken heb ik een aantal sub-probleemstellingen opgesteld:

1. Wat moet er veranderen in de inkomsten en uitgaven om te kunnen voldoen aan uw wens

om jaarlijks €92.000 besteedbaar inkomen te genieten?

2. Hoe kan er het best invulling gegeven worden aan de wens om te doen alsof er gemeenschap

van goederen is waarbij de wettelijke verdeling van toepassing is?

3. Welke verplichtingen zijn er in zowel privé als BV de komende jaren te voldoen?

4. Welke vermogensindeling is nodig om voldoende rendement te realiseren dat nodig is voor

de gestelde wensen?

5. Op welke wijze kunnen Renske en Michelle betrokken worden bij vermogensvorming?

Elk van deze probleemstellingen heb ik uitgewerkt aan de hand van een proces, waarbij veel

mogelijke oplossingsrichtingen nader bekeken zijn. Daarna zijn de voordelen en nadelen van deze

oplossingsrichtingen geanalyseerd. Tenslotte resulteert dit in een advies per sub-probleemstelling.

Op welke manier kunnen de wensen van de Dhr. Berenschot en Mevr. De Laat vervuld worden,

rekening houdende met de financiële, juridische en fiscale gevolgen?

9

Inkomsten en uitgaven Wat moet er veranderen in de inkomsten en uitgaven om te kunnen voldoen aan uw wens om

jaarlijks €92.000 besteedbaar inkomen te genieten?

Huidige situatie U heeft momenteel de volgende inkomsten en uitgaven:

Inkomsten

Bruto Salaris Provincie Utrecht € 38.048,00

Bruto Salaris Pecunia BV € 28.800,00

Huurinkomsten Lage Vuursche € 3.600,00

€ 70.448,00 Uitgaven

Rente aflossingsvrije hypotheek € 19.600,00

Rente levenhypotheek € 12.825,00

Premie levenhypotheek € 3.300,00

Rente RC DGA € 5.808,00

€ 41.533,00 Verder betaalt u over uw salaris en vermogen belasting. Na deze belastingen resteert er een netto besteedbaar inkomen van €9.000 per jaar.

Situatie bij overlijden Ik heb voor u berekend wat de gevolgen zijn bij het overlijden van een van u beiden. De gevolgen

voor uw situatie zijn beperkt. Bij het overlijden van een van u beiden zal een deel van de hypotheek

worden afgelost met de uitkering uit de Aegon beleggingspolis. Verder neem ik aan in dit rapport dat

uw wens om €92.000 per jaar aan besteedbaar inkomen te genieten verandert. Ik ben uitgegaan van

een gewenst netto besteedbaar inkomen van €60.000 na overlijden van een van beiden. Er is

voldoende vermogen na betaling van de erfbelasting om aan deze wens te voldoen. Een extra

risicoverzekering acht ik daarom niet nodig. U vindt de cijfers terug in bijlage 1.

Gewenste situatie Er is een duidelijke wens om per jaar €92.000 netto besteedbaar inkomen te kunnen genieten. Dat betekent dat er jaarlijks €83.000 extra inkomsten zullen moeten komen of dat de uitgaven verminderd dienen te worden. Op de uitgaven zal ik in het hoofdstuk verplichtingen ingaan.

Mogelijke oplossingsrichtingen Er zijn meerdere manieren om het netto besteedbaar inkomen te verhogen. Hierbij de oplossingen die ik het meest passend acht.

1. Verlagen uitgaven 2. Verhogen salaris Dhr. Berenschot of uitkeren dividend 3. Meer uren werken door Mevr. De Laat 4. Ontsparen van spaar- en beleggingsrekeningen

10

1. Verlagen uitgaven Het verlagen van uw uitgaven is een van manieren om meer over te houden. De grote uitgaven die u terugkerend doet zijn de hypotheekrente en de rente voor het rekeningcourant. Zoals verder wordt besproken in het hoofdstuk Verplichtingen adviseer ik niet om de hypotheek over te sluiten of af te lossen. Daarmee is het dus niet mogelijk om die uitgaven te verlagen. Wel adviseer ik om het rekeningcourant af te lossen. Hiermee verlaagt u direct uw uitgaven met ruim €5.000 per jaar. Het is verder aan te raden uw huidige uitgaven te bekijken. Vaak is er eenvoudig te besparen op energie, verzekeringen en andere uitgaven. Ik kan u daarbij helpen.

2. Verhogen salaris Dhr. Berenschot of uitkeren dividend

Het salaris van Dhr. Berenschot is nu gebaseerd op parttime werkzaamheden en kan daarom beschouwd worden als gebruikelijk loon. Er is dus geen noodzaak om dit verhogen. Wellicht is het verhogen van het salaris wel slim om beter gebruik te kunnen maken van de verschillende aftrekposten die er zijn. Om tot een budget van €92.000 te komen is er dus naast het inkomen van Mevr. De Laat inkomen nodig van Dhr. Berenschot. Dit inkomen kan uit een salarisverhoging komen of middels een jaarlijkse dividenduitkering. Hieronder de verschillen in belasting op basis van twee scenario’s. Scenario 1: Gelijkblijvend salaris en jaarlijkse dividenduitkering van €47.000.

De jaarlijkse inkomsten

Saldo inkomsten en uitgaven

11

Belastingheffing Scenario 2: Verhogen salaris naar €66.000 per jaar en een jaarlijkse dividenduitkering van €20.500.

De jaarlijkse inkomsten

Saldo inkomsten en uitgaven

12

Belastingheffing Ik kom tot de conclusie dat het duurder is om het salaris te verhogen. Daarom adviseer ik de optie om meer dividend uit te keren. Er is dan minder belasting verschuldigd en de BV heeft lagere kosten, waardoor het vermogen dat beschikbaar blijft beter kan renderen. De dividenduitkering moet wel getoetst worden. Dit zal in overleg met de accountant gebeuren.

3. Meer uren werken door Mevr. De Laat Momenteel werkt Mevr. De Laat 3,5 dag. De optie dat zij 5 dagen gaat werken betekent een toename van haar inkomsten met 43% tot €54.000. Echter gaat dit ten koste van de vrije tijd. Gezien de wens om lekker op vakantie te gaan en leuke dingen te doen neem ik nu aan dat deze oplossing geen voorkeur geniet.

4. Ontsparen van spaar- en beleggingsrekeningen Er is vermogen op de spaarrekening van Mevr. De Laat en Dhr. Berenschot. Tevens heeft Mevr. De Laat een beleggingsrekening. Deze rekeningen zouden kunnen worden gebruikt om het inkomen aan te vullen. Het is echter van belang dat de gezamenlijke spaarrekening minimaal een bedrag van €50.000 aan waarde heeft. Dit bedrag is voor de onvoorziene uitgaven zoals lekkage, kapotte auto en dergelijke. Verder ben ik van mening dat een belegging de tijd moet hebben om te renderen. Ik zou dan ook adviseren om de beleggingsrekening de eerste 3 jaar niet aan te spreken voor inkomen. Concreet betekent dit dat de spaarrekening van Mevr. De Laat opgegeten kan worden net als een deel van de gezamenlijke spaarrekening.

Actiepunten 1. Verlagen uitgaven door aflossing RC, zie verder hoofdstuk verplichtingen

2. Jaarlijkse dividenduitkering van €47.000

3. Onttrekken van spaarrekeningen om huidig inkomen aan te vullen

13

Familiesituatie

Hoe kan er het best invulling gegeven worden aan de wens om te doen alsof er gemeenschap van

goederen is waarbij de wettelijke verdeling van toepassing is?

Huidige situatie

Samenlevingscontract

Dhr. Berenschot en Mevr. De Laat hebben een samenlevingsovereenkomst met een

verblijvingsbeding. Dit verblijvingsbeding is wat mij betreft niet geldig omdat er een leeftijdsverschil

is tussen Dhr. Berenschot en Mevr. De Laat, dat ervoor zorgt dat de statistische sterftekans niet gelijk

is. Daarmee is het geen “kanscontract” en heeft een van beide partners een grotere kans op

financieel voordeel.

Testament Dhr. Berenschot

Dhr. Berenschot heeft een testament laten opstellen in 2001. Dit testament regelt dat Mevr. De Laat

enig erfgenaam wordt. Renske en Michelle krijgen een legaat dat overeenkomst met hun kindsdeel.

Dit legaat is pas opeisbaar bij Mevr. De Laat als voldaan wordt aan een aantal eisen (zie verder de

opsomming in het testament). Het legaat wordt vermeerderd met het percentage dat overeenkomt

met de wettelijke rente. Mevr. De Laat moet de erfbelasting voorschieten voor Renske en Michelle.

Testament Mevr. De Laat

Mevr. De Laat heeft geen testament

Situatie bij overlijden Dhr. Berenschot en Mevr. De Laat hebben een samenlevingsovereenkomst met een verblijvingsbeding. Dit zal dus niet geldig zijn in mijn ogen. Het doel van het verblijvingsbeding was als volgt. Bij overlijden van één van beiden verblijven aan de ander de gemeenschappelijke goederen. In dit geval is dat de gezamenlijke woning, de Astin Martin en de gezamenlijke spaarrekening. Deze goederen vallen dan niet in de nalatenschap. U kunt uw kinderen met een verblijvingsbeding hun recht op een wettelijk minimum gedeelte van de erfenis overigens niet ontnemen. Als zij door het verblijvingsbeding in hun rechten geschaad worden, dan kunnen zij het tekort de langstlevende partner hun deel opeisen. Bij het overlijden van Dhr. Berenschot zal de nalatenschap worden verdeeld. De nalatenschap van

Dhr. Berenschot is momenteel als volgt:

Nalatenschap Jan-Kees Berenschot

Privévermogen

Pecunia BV € 1.500.000,00

Vervreemding Pecunia BV € 375.000,00

Waarde Pecunia BV nalatenschap € 1.125.000,00

Aandeel gemeenschap 50%

Woning Tilburg € 362.500,00

Hypotheek € -200.000,00

Aston Martin € 36.250,00

14

Spaarrekening € 47.500,00

Aegon polis* € -

€ 246.250,00

Corrrectie verblijvingsbeding € -

Nalatenschap € 1.371.250,00

Renske en Michelle ontvangen 1/3 van dit bedrag als legaat. Mevr. De Laat ontvangt 1/3 van dit

bedrag als erfenis.

Erfgenamen Erfdeel Vrijstelling Te betalen erfbelasting

Fridolien de Laat € 457.083,33 € 633.014,00 € -

Michelle Berenschot € 457.083,33 € 20.047,00 € 75.000,00

Renske Berenschot € 457.083,33 € 20.047,00 € 75.000,00

Bij het overlijden van Mevr. De Laat zal de nalatenschap worden verdeeld. De nalatenschap van

Mevr. De Laat is momenteel als volgt:

Nalatenschap Fridolien de Laat

Privévermogen


Beleggingsrekening € 145.211,00

Woning Lage Vuursche € 315.000,00

€ 575.211,00

Aandeel gemeenschap 50%

Woning Tilburg € 362.500,00

Hypotheek € -200.000,00

Aston Martin € 36.250,00


Aegon polis* € -

€ 246.250,00

Corrrectie verblijvingsbeding € -

Nalatenschap € 821.461,00

Renske en Michelle ontvangen 1/2 van dit bedrag als erfenis. Dhr. Berenschot ontvangt niets.

Erfgenamen Erfdeel Vrijstelling Te betalen erfbelasting

Michelle Berenschot € 410.730,50 € 20.047,00 € 66.000,00

Renske Berenschot € 410.730,50 € 20.047,00 € 66.000,00

Opmerkingen

- Mevr. De Laat heeft vermogen onder uitsluiting verkregen. Dit kan wellicht betekenen dat

Dhr. Berenschot nooit erfgenaam kan worden voor dit deel van haar vermogen. Dit moet

nader worden uitgezocht. Ik ga er nu vanuit dat het een zachte uitsluitingsclausule is. Dit

15

betekent dat bij overlijden Mevr. De Laat, Dhr. Berenschot in aanmerking kan komen als

erfgenaam, mits dit geregeld wordt.

Mogelijke oplossingsrichtingen

Er zijn meerdere oplossingsrichtingen, maar ik acht de onderstaande het beste passend.

1. Aangaan geregistreerd partnerschap

2. Opstellen nieuwe testamenten Jan-Kees en Fridolien en aanpassen

samenlevingsovereenkomst

1. Oplossing: Aangaan geregistreerd partnerschap

U zou een geregistreerd partnerschap kunnen aangaan. Hiervoor doet u aangifte bij de gemeente

Tilburg en zal u onder getuige van minimaal 2 personen uw relatie vastleggen. Het ja-woord is niet

verplicht. Uiteindelijk zorgt dit ervoor dat het samenlevingscontract vervalt en ontstaat een

gemeenschap van goederen. Verder is automatisch de wettelijke verdeling van toepassing is. Dit

voldoet in die opzichten aan uw wensen. Dit is de meest eenvoudige oplossing. Groot nadeel is dat

het erg lijkt op trouwen en daar is Dhr. Berenschot niet erg enthousiast over. Verder zouden er wel

partnervoorwaarden opgesteld moeten worden, zodat de aansprakelijkheid gescheiden kan worden.

Om dan toch de gemeenschap van goederen te realiseren bij overlijden is een finaal verrekenbeding

een oplossing. Ik adviseer u echter toch de andere oplossing, omdat daarmee ook uw wensen te

realiseren zijn.

2. Oplossing: Opstellen nieuwe testamenten

Uw wens is uitdrukkelijk om te komen tot een oplossing waarin het lijkt alsof er gehuwd in

gemeenschap van goederen waarbij de wettelijke verdeling van toepassing is. Het is in uw situatie

verstandig om te werken met een combitestament en een aangepaste samenlevingsovereenkomst.

In uw samenlevingsovereenkomst dient een finaal verrekenbeding te worden opgenomen. Dit

betekent dat de echtgenoten onderling afrekenen aan het einde van het huwelijk, alsof er

gemeenschap van goederen was. Dit beding werkt alleen voor een besparing van erfbelasting als het

verplicht is en het wederkerig is. Hiermee wordt het probleem van het verblijvingsbeding opgelost.

Omdat nu nog niet duidelijk is hoe uw situatie is bij overlijden is flexibiliteit van belang. Ik adviseer u

dan ook met uw notaris een combitestament (ook wel keuzetestament) te bespreken.

Een dergelijk testament heeft de volgende uitvoering:

Als uitgangspunt geldt de wettelijke verdeling: aan de langstlevende worden alle goederen

van de erfenis toegedeeld; Renske en Michelle krijgen een niet-opeisbare vordering op de

langstlevende ter grootte van hun erfdeel;

Indien de langstlevende de wettelijke verdeling niet wenst, kan binnen drie maanden na

overlijden de wettelijke verdeling ongedaan worden gemaakt. Dit betekent dat de erfenis

alsnog door de langstlevende en de kinderen moet worden verdeeld;

In het testament is ten behoeve van de langstlevende een keuzelegaat opgenomen. Hij kan

uit de erfenis die goederen verkrijgen waarvan hij de eigendom wil hebben. De waarde van

die goederen moet hij inbrengen in de erfenis, dit betekent dat de waarde verrekend moet

16

worden met de overige erfgenamen. Hierdoor ontstaat een schuld van de langstlevende aan

de kinderen. Het testament bepaalt dat ook die schuld pas opeisbaar is bij het overlijden van

de langstlevende;

Nadat de langstlevende naar eigen keuze goederen uit de erfenis heeft verkregen, bepaalt

het testament ten slotte dat hij het vruchtgebruik krijgt over de niet gekozen goederen. Hij

verkrijgt dan ook de rente over de bankrekeningen, dividend op aandelen, etc.

De voordelen van het combitestament voor u:

Omdat de erfenis na ongedaan making opnieuw moet worden verdeeld, kan er worden

geschoven met vermogensbestanddelen uit de erfenis. Zo kan men een woning zonder

overdrachtsbelasting toedelen aan de kinderen;

Omdat de langstlevende de waarde van de goederen die hij verkrijgt, moet inbrengen,

ontstaat een niet-opeisbare schuld. Die schuld verkleint de erfenis van de langstlevende als

deze overlijdt;

Goederen met een te verwachten grote waardestijging, kunnen meteen aan de kinderen

worden toegedeeld. Op het moment van overlijden van de langstlevende blijft deze

waardestijging onbelast;

Er kan beter worden ingespeeld op gewijzigde regelgeving op fiscaal en juridisch gebied.

Levenstestament

Deze bijzondere testamentvorm gaat niet over het verdelen van uw bezittingen na uw overlijden,

maar geeft aan wat er met u en uw bezittingen bij leven moet gebeuren wanneer u daar niet meer

zelfstandig over kunt beslissen. Ook dit testament legt u vast bij de notaris.

Onderdelen van het levenstestament zijn;

- Wensen ten aanzien van niet of juist wel medisch handelen, euthanasieverklaring of

donorcodicil,

- Inventarisatie van wachtwoorden, verzamelingen, verzekeringen,

- Wensen ten aanzien van financiën en financieel handelen, u kunt een bewindvoerder of mentor

aanwijzen,

- Of en hoe u schenkingen wilt (blijven) doen,

- Voorkomen eigen bijdrage zorg,

- Praktische zaken rondom uw uitvaart.

De belangrijkste reden voor het laten opmaken van een notarieel levenstestament is dat u de regie in

eigen hand houdt. Met een levenstestament kunt u dus beschikken over uw eigen leven, ook

wanneer u dat niet meer zelf kunt door geestelijke of lichamelijke handicap. U wijst een

gevolmachtigde aan die namens u kan handelen.

17

Actiepunten 1. Afspraak maken bij notaris om de volgende zaken te bespreken;

a. Opstellen testament Mevr. De Laat

b. Aanpassen testament Dhr. Berenschot

c. Aanpassen samenlevingsovereenkomst

d. Opstellen levenstestament beiden

18

Verplichtingen

Welke verplichtingen zijn er in zowel privé als BV de komende jaren te voldoen?

Huidige situatie Er is een aantal verplichtingen de komende jaren. Deze zijn verdeeld over de BV en de privésituatie.

Allereerst de privésituatie.

Hypotheek

U heeft twee hypotheekvormen waarmee u de woning aan de Ringbaan Oost heeft gefinancierd in

2001.

Hypotheekvorm Hypotheeksom Datum passeren

Einde rentevast periode

Einde renteaftrek

Aflossing

Aegon aflossingsvrij

€400.000 1-6-2001 1-6-2021 1-6-2031 €0,-

Aegon leven €225.000 1-6-2001 1-6-2026 1-6-2031 €225.000*

*Aan de Aegon levenhypotheek is een beleggingsverzekering gekoppeld. Het is mogelijk dat er

sprake is van een woekerpolis waardoor het beoogde eindkapitaal niet behaald kan worden.

Lening van de BV

Dhr. Berenschot heeft een rekeningcourantschuld bij de BV. Deze schuld is ruim €145.000 en is

daarmee rente plichtig. U zult een marktconforme rente betalen over de schuld van zo’n 4%. Er is

geen aflostermijn of aflosschema afgesproken.

De situatie bij de BV

Pensioenverplichting

U heeft een pensioen BV die heeft opgebouwd van 2004 t/m 2014. Hierdoor staat er nu een fiscale

waardering op de balans van ruim €120.000. Deze waardering loopt elk jaar op. Uiteindelijk zal het

bedrag voldoende moeten zijn om uw pensioen te kunnen bekostigen. De waarde die daarvoor nodig

is heet de commerciële waarde. Momenteel is die waarde €328.000, maar dit zal oplopen naar ruim

€416.000 (gegevens Akkermans & Partners) op uw pensioenleeftijd (1-11-2028).

Wat in uw voordeel kan spelen is dat het pensioen in eigen beheer binnenkort wordt aangepast.

Staatssecretaris Wiebes heeft aangegeven voor de kerst met een definitieve oplossingsrichting te

komen. De voorkeursrichting voorziet in afschaffing van de huidige mogelijkheid van pensioen in

eigen beheer en invoering van het zogeheten ‘oudedagssparen in eigen beheer (OEB). De OEB wordt

zo is de bedoeling een geheel nieuwe regeling in de loonbelasting.

Overgangsrecht

Voor u betekent dit concreet dat bestaande pensioenaanspraken blijven gehandhaafd (geen verdere

pensioenopbouw) of kunnen fiscaal geruisloos tegen de Fiscale waarde worden omgezet in de OEB.

Dit laatste komt erop neer dat een gedeelte van de pensioenaanspraken ongesanctioneerd wordt

prijsgegeven omdat de commerciële waarde hoger is dan de fiscale waarde. Uw partner zal hiermee

moeten instemmen. Het verschil tussen de commerciële waarde van 328.000 en 120.000 is 208.000.

19

Uw pensioenverplichting komt hiermee in een heel ander (beter) daglicht te staan. Het blijkt ook

maar weer dat deze opgave een momentopname is.

Er is overigens nog een andere mogelijkheid en die is dat Wiebes het hele pensioen in eigen beheer

afschaft. Kortom het laatste woord is hier nog niet over gezegd.

Stamrecht

Bij het inbrengen van uw VOF in de BV in 2004 heeft u de stakingswinst omgezet in een stamrecht.

Deze verplichting rent jaarlijks op met 4,09%. Dit betekent dat er op uitkeringsdatum (1-10-2028) een

bedrag zal moeten zijn van ruim €230.000 (gegevens Akkermans & Partners). Het verschil dat

‘vrijkomt’ bij uw pensioen in eigen beheer (als de plannen van Wiebes doorgaan) kan mogelijk

hiervoor worden ‘aangewend.

Langlopende schuld

U heeft bij de financiering van het bedrijfspand een lening afgesloten. De lening is eind 2014

€160.000. De lening heeft een aflosschema en zal eind 2021 afgelost zijn.

Gevolgen van deze verplichtingen De aflossingsvrije hypotheek zal over ruim 15 jaar geen renteaftrek meer kennen. Dan wordt uw

hypotheeklast dus hoger. Verder zal over 5 en 10 jaar de rentevast periode van beide

hypotheekdelen aflopen. Er is op 65-jarige leeftijd een verplichting om te kunnen voldoen aan de

stamrecht en het pensioen. Er moet dus vermogen worden opgebouwd in de BV. Het

rekeningcourant moet zakelijk zijn. Er moet dus een zakelijke rente worden betaald.

Mogelijke oplossingsinrichtingen Er zijn meerdere oplossingsrichtingen, maar ik acht de onderstaande het beste passend.

1. Oversluiten aflossingsvrije hypotheek

2. Oversluiten levenhypotheek

3. Aflossen hypotheek

4. Aflossing rekeningcourant BV

5. Beter passende beleggingsportefeuille inrichten voor de pensioen- en stamrechtverplichting

1. Oversluiten aflossingsvrije hypotheek

De rente op de aflossingsvrije hypotheek is met 4,9% hoger dan de huidige hypotheekrente. Het

oversluiten van de hypotheek behoort tot de mogelijkheden. Hiervoor zal een boete betaald moeten

worden van ruim €27.000 bruto. Het is de vraag of u bereid bent een boete te betalen. Deze boete is

wel aftrekbaar en zal in het jaar in mindering komen op uw belastbaar inkomen in Box I. Oversluiten

is waarschijnlijk lastig in uw situatie omdat u met uw huidige inkomen niet voldoet aan de GHF

normen. Dit betekent dat u nu meer leent dan u zo mogen op basis van uw inkomen. Het oversluiten

van de hypotheek naar de BV behoort ook tot de mogelijkheden. U gaat dan lenen van Pecunia BV

tegen zakelijke voorwaarden. De rente blijft aftrekbaar en de inkomsten van rente komen dan binnen

in de BV. Nadeel is dat het vermogen binnen de BV zeer illiquide wordt. U heeft dan in Pecunia BV

een vordering en een groot deel vastgoed. Beiden vertegenwoordigen uiteraard waarde, maar zijn

niet snel liquide te maken. Mocht u een grote dividenduitkering willen doen dan kan dat mogelijk

niet. Mede omdat uw effectenportefeuille gebruikt zal worden om in 2031 te voldoen aan de

verplichting van de stamrecht en het pensioen. Ik adviseer u om de hypotheek momenteel niet te

veranderen.

20

2. Oversluiten levenhypotheek en analyseren huidige beleggingspolis

De rente op de levenhypotheek is met 5,7% momenteel vrij hoog. Het oversluiten van een dergelijke

hypotheek behoort tot de mogelijkheden. De kosten zullen echter fors zijn en moeten direct worden

betaald. Er moet rekening gehouden worden met een boete van ruim €35.000 bij het oversluiten van

de levenhypotheek. Er moet ook bepaald worden of uw huidige beleggingspolis voldoet aan de eisen

van een woekerpolis. Het kan mogelijk gunstig zijn om de hypotheek om te zetten naar een

bankspaarhypotheek waarin u de mogelijkheid heeft te sparen of te beleggen. Ik adviseer u om met

een woekerpolisexpert te bepalen of uw polis die karakteristieken heeft en eventueel de

beleggingspolis over te sluiten. Ook hier geldt dat u niet zult voldoen aan de GHF normen en het

oversluiten van het hypotheekdeel niet mogelijk zal zijn.

3. Aflossen hypotheek

U mag jaarlijks 10% boetevrij aflossen. U betaalt momenteel 4,9% rente over uw aflossingsvrije

hypotheek. Dit is netto ongeveer 2,8% per jaar. Als u met uw vermogen een lager rendement haalt

dan die 2,8% dan is het wellicht interessant om te gaan aflossen. Het nadeel van aflossen is echter

dat uw vermogen in stand blijft, maar wel meer illiquide wordt. U kunt bijvoorbeeld niet met uw huis

een auto kopen. Als u jaarlijks 10% aflost dan kost u dat €40.000 spaargeld per jaar. Gezien de

huidige lage spaarrente van minder dan 1,5% lijkt aflossen interessant. Als u het vermogen echter

langere tijd kunt missen is beleggen een alternatief. Een rendement hoger dan 2,8% is mogelijk en

dan is aflossen juist minder interessant. Uiteindelijk zal u moeten aflossen, maar dat kan ook pas in

2031 plaatsvinden. Ik adviseer dan ook u om de hypotheek nu niet af te lossen.

4. Aflossing rekeningcourant BV

U hebt geleend van uw BV. Zodra de lening boven de €17.500 komt moet u rente gaan betalen. Doet

u dit niet, dan kan het worden gezien als verkapt dividend en betaalt u AB-heffing van 25%. Ik ga

ervan uit dat u een zakelijke rente van 4% ook daadwerkelijk betaalt. Is dat ook zo? Het aflossen van

deze lening brengt uw financiële privésituatie beter in balans. Momenteel heeft u vrij veel schuld ten

opzichte van uw vermogen. Ik vind mede verstandig omdat u deze 4% rente ook niet hoeft te betalen

als u het rekeningcourant aflost. De lening levert weliswaar rente op in de BV, maar deze is wel weer

belast met vennootschapsbelasting van 20% en als u de rente daarna weer naar privé haalt betaalt u

weer 25% AB-heffing. Per saldo levert het u dus 2,4% op. Ik ben van mening dat we het vermogen op

betere manier kunnen spreiden en daarmee ook een beter rendement kunnen maken. Ik adviseer u

om de rekeningcourant af te lossen en deze daarna niet hoger te laten oplopen dan €17.500.

5. Beter passende beleggingsportefeuille inrichten voor de pensioen- en

stamrechtverplichting

U heeft een doelvermogen in 2028 van in totaal €646.000 om aan de verplichtingen voor pensioen

en stamrecht te kunnen voldoen. Dat betekent dat er per 2028 dat bedrag beschikbaar moet zijn.

Momenteel is er voldoende waarde in de BV om aan deze verplichting te kunnen voldoen. Ik ben van

mening dat we echter door het inrichten van een goed gespreide portefeuille genoeg rendement

kunnen maken zodat nu niet al het volledige bedrag aanwezig hoeft te zijn. U kunt in de BV gaan

beleggen naar dit doel. In de bijlage vindt u een scenarioanalyse die weergeeft op welke wijze het

doelvermogen gerealiseerd kan worden. Hierin ziet u dat ik adviseer om maandelijks €1250,- te gaan

beleggen in de nieuwe portefeuille. Ik adviseer u om de effectenportefeuille inhoudelijk aan te

passen. Ik het hoofdstuk bezittingen geef ik meer uitleg over uw portefeuille. Mogelijk wordt het

21

doelvermogen echter lager als de plannen van Wiebes doorgaan. Het is goed om te realiseren dat het

pensioen dat kan worden uitgekeerd ook lager wordt. Het is dus zaak dit goed te bepalen zodra er

meer duidelijkheid is.

Actiepunten 1. Laten analyseren of de beleggingspolis een woekerpolis is;

2. Aflossen rekeningcourant Pecunia BV;

3. Rekeningcourant niet laten oplopen tot boven de €17.500;

4. Aanpassen effectenportefeuille Pecunia BV

22

Bezittingen Welke vermogensindeling is nodig om voldoende rendement te realiseren dat nodig is voor de

gestelde wensen?

Huidige situatie Gezien jullie wens om te doen alsof er gehuwd is onder gemeenschap van goederen voeg ik alle

vermogensbestanddelen bij elkaar.

Er is momenteel het volgende vermogen in privé:

Privé

Onroerend goed € 1.100.000,00

Beleggingen € 150.000,00

Liquide middelen € 207.000,00

Overig € 72.500,00

€ 1.529.500,00

Onroerend goed

Dit zijn de woning aan de Ringbaan Oost en de woning in Lage Vuursche. Op de eerste woning rust

een hypotheek van €625.000. De tweede woning levert maandelijks 300 euro huurinkomsten op. Dit

is een rendement van ruim 10% bruto. Dit is het rendement dat verwacht mag worden van een

dergelijk vermogensbestanddeel.

Beleggingen

Dit is de beleggingsportefeuille van Mevr. De Laat. Hier is wel het een en ander over op te merken.

De portefeuille is te offensief op basis van het profiel van Mevr. De Laat. Verder heeft de portefeuille

teveel individueel risico, omdat er vijf individuele namen inzitten die een groot deel van de

portefeuille omvatten.

Liquide middelen

Dit zijn de spaarrekening van Mevr. De Laat en die van Dhr. Berenschot en Mevr. De Laat samen.

Privé0%

Onroerend goed72%

Beleggingen10%

Liquide middelen13%

Overig5%

Bezittingen privé

23

Overig

Dit is de Astin Martin.

Liquiditeit vermogen

Het vermogen is voor een groot deel niet liquide. Dit heeft met name te maken met de woningen die

jullie bezitten. Deze zijn niet snel te gelde te maken. Dit betekent dat er niet direct over beschikt kan

worden. Dit kan gevolgen hebben bij het doen van grote uitgaven.

Vermogensverdeling

Een deel van jullie vermogen is risicodragend. Dat zit hem in de woning in Lage Vuursche en in de

beleggingsportefeuille. Het gedeelte niet van toepassing is de woning in Tilburg. Dit is weliswaar

onroerend goed, maar ik ben van mening dat het niet bedoeld is om rendement te genereren. Het

risico ontstaat bij het gedwongen moeten verkopen. Dan kan er wellicht geen koper zijn of er moet

verkocht worden onder de vraagprijs.

Privé0%

Illiquide72%

Liquide28%

Liquiditeit privévermogen

Privé0%

Risicodragend37%

Risicomijdend14%

Niet van toepassing

49%

Vermogensverdeling privé

24

Er is momenteel het volgende vermogen in de BV:

Pecunia BV

Onroerend goed € 435.000,00

Beleggingen € 421.000,00

Liquide middelen € 760.000,00

RC DGA € 145.000,00

€ 1.761.000,00

Onroerend goed

Dit is het bedrijfspand van Pecunia BV. Het is getaxeerd op €435.000 en het is nog verhuurd voor een

periode van 9 jaar. De huur is €29.400 per jaar. Daarmee is het rendement 6,7% per jaar. Dit is aan

de lage kant voor het risico dat er is bij een dergelijk pand. De vastgoedmarkt van bedrijfspanden is

lastig. Locatie is zeer belangrijk en bij locaties die minder gewild zijn kan het vinden van een nieuwe

huurder lastig zijn. Daarbij heeft de huidige huurder het lastig, waardoor de kans bestaat dat het

huurcontract niet tot het einde wordt uitgediend. Ik ga er echter vanuit dat door de kwijtschelding

van de achtergestelde lening en de bijdrage in arbeid van Dhr. Berenschot BVL Projects kan blijven

bestaan en daardoor de huurinkomsten de komende tijd gewaarborgd zijn.

Beleggingen

Deze portefeuille staat nog in de boeken voor €421.000. Imtech is echter failliet dus is de waarde van

die aandelen nihil. De portefeuille is zeer offensief omdat er alleen maar aandelen of vergelijkbare

posities inzitten. De spreiding is verre van optimaal door de losse aandelen en de nadruk op bepaalde

sectoren.

Liquiditeiten

Dit is het geld op de rekening van Pecunia BV.

Rekeningcourant DGA

Het huidige rekeningcourant van de DGA. Hierover veronderstel ik dat er een rente wordt vergoed

van zo’n 4%. Dit is de zakelijke rente die banken ook vragen voor een vergelijkbare rekeningcourant

rekening.

BV0%

Onroerend goed25%

Beleggingen24%

Liquide middelen43%

RC DGA8%

Bezittingen BV

25

Liquiditeit vermogen

Het vermogen is voor een groot deel liquide. Alleen het vastgoed is niet snel contact te maken, maar

de overige vermogensbestanddelen zijn makkelijke over te beschikken.

Vermogensverdeling

Het vermogen in de BV is deels risicodragend. Dit is het bedrijfspand en de effectenportefeuille. Het

RC van de DGA en de liquiditeiten zijn risicomijdend.

BV0%

Illiquide25%

Liquide 75%

Liquiditeit vermogen BV

BV0%

Risicodragend49%Risicomijdend

51%

Vermogensverdeling BV

26

Mogelijke oplossingsrichtingen Er is een aantal mogelijkheden om het vermogen te (her)structureren. Ik acht deze oplossingsrichtingen het meest passend:

1. Aanpassen beleggingsportefeuille Mevr. De Laat 2. Verkoop woning Lage Vuursche 3. Aanpassing beleggingsportefeuille Pecunia BV 4. Aanpassing vermogensverdeling Pecunia BV 5. Verkoop Astin Martin

1. Aanpassen beleggingsportefeuille Mevr. De Laat

Een van mogelijke oplossingen is het aanpassen van de beleggingsportefeuille van Mevr. De Laat. Dit is absoluut te adviseren. Momenteel is de portefeuille te offensief ingesteld op basis van het aangeven risicoprofiel. Verder is de portefeuille niet goed gespreid. Ongeveer 50% van de portefeuille is belegd in 5 losse aandelen. Hier schuilt een groot risico in. Zo is de daling van de olieprijs van grote invloed op de koersontwikkeling van Royal Dutch Shell, zo heeft Unilever mogelijk last van de vertragende Chinese economie en een tegenvaller zoals recent bij Volkswagen zou voor elk aandeel grote gevolgen kunnen hebben. Het advies is om deze losse aandelen om te zetten naar een beter gespreide portefeuille. Zie bijlage voor een aanzet daartoe. Verder wordt er belegd in een drietal beleggingsfondsen. De spreiding is daarmee al beter. Er wordt belegd in een wereldwijd indexfonds, in een actief beleggingsfonds in opkomende markten en in een obligatiefonds. De vraag is welke beleggingsstrategie gevolgd wordt. Zie dezelfde bijlage voor een voorstel voor een nieuwe portefeuille.

2. Verkoop woning Lage Vuursche De woning in Lage Vuursche levert een goed rendement op. Uit dat oogpunt is het niet verstandig deze te verkopen. Wel is de vraag wat er gebeurd met de woning als de vriend de woning gaat verlaten. Is er veel achterstallig onderhoud? Is de woning weer te verhuren onder dezelfde condities? Ik adviseer om de woning de komende jaren aan te houden ervan uitgaande dat de huurinkomsten gelijk blijven. Ik adviseer om over een aantal jaar de woning te verkopen om dan liquide vermogen vrij te maken voor de aanvulling op het inkomen.

3. Aanpassing beleggingsportefeuille Pecunia BV De beleggingsportefeuille in Pecunia BV moet worden aangepast. Het is een zeer offensieve

portefeuille met teveel specifiek risico. Zo is Imtech failliet en zal dat verlies niet meer goedgemaakt

kunnen worden. Verder is het overduidelijk dat er veel wordt belegd in goud, meer dan 50%. Dus

deze positie zal voornamelijk het rendement van deze portefeuille bepalen. Goud kan goed werken

in tijden van crisis, maar voor de rest levert het niet heel veel voordelen op. De aandelen die erin

zitten zijn maar in drie sectoren: Technologie, Energie en Banken. ASML is erg afhankelijk van Apple

omdat zij machines bouwen die chips maken voor Apple apparaten. Dus gaat het slecht met Apple

dan krijgt ASML te maken met slechtere resultaten. Net als met Fugro en SBM, die zitten allebei in de

olieservice industrie. De spreiding in de portefeuille is daarom slecht. In de bijlage een voorstel tot

aanpassing van de portefeuille.

4. Aanpassing vermogensverdeling Pecunia BV Momenteel is de vermogensverdeling in Pecunia BV neutraal te noemen. Dit betekent dat ruim de

helft van het vermogen risicomijdend is. Met name is er een heel groot deel liquiditeiten aanwezig.

Dit levert nauwelijks rendement op. Het is daarom verstandig om een deel van het vermogen te gaan

beleggen om meer rendement te maken. Verder zal er een deel belegd moeten worden met een

27

looptijd van 13 jaar voor de stamrecht- en pensioenverplichting. Deze belegging kan niet te offensief

zijn gezien de importantie van het doel en de looptijd. Gemiddeld genomen zou een neutrale

invulling van het beleggingsdeel beter passen. Dit betekent dat een deel van de liquiditeiten belegd

zal moeten worden. Ik streef ernaar om het dividend dat de komende 3 jaar onttrokken gaat worden

niet belegd wordt. Het overige vermogen heeft dan een aantal jaar de tijd om te renderen. Zie in de

bijlage een uitwerking met de scenario’s van deze oplossing.

5. Verkoop Astin Martin De Astin Martin is een tijdloze auto die waardevast is. Het is een passie voor jullie om met de auto te rijden op zonnige dagen en in het weekend. De verkoop al voldoende vermogen opleveren om ruim een jaar inkomen aan te vullen, maar ik acht dit op korte termijn absoluut niet noodzakelijk. Daarom adviseer ik vooral te blijven genieten van het rijden in de auto.

Actiepunten 1. Aanpassen beleggingsportefeuille Mevr. De Laat 2. Op termijn verkopen woning in Lage Vuursche 3. Aanpassen beleggingsportefeuille Pecunia BV 4. Herstructureren vermogen in Pecunia BV

28

Volgende generatie

Op welke wijze kunnen Renske en Michelle betrokken worden bij vermogensvorming?

Er zijn meerdere mogelijkheden om uw kinderen reeds te betrekken bij vermogensvorming of

overdracht van vermogen. De belangrijkste reden is dat mensen vaak liever schenken met de warm

hand, dan met de koude hand.

Huidige situatie Momenteel is er niets geregeld. Uw dochters hebben nog geen schenkingen ontvangen van u of van

anderen.

Mogelijke oplossingsrichtingen Er zijn meerdere oplossingsrichtingen, maar ik acht de onderstaande het beste passend.

1. Jaarlijks belastingvrij schenken 2. Eenmalig grote schenking belastingvrij 3. Schenken op papier

1. Jaarlijks belastingvrij schenken

U kunt jaarlijks een bedrag belastingvrij aan uw kinderen schenken. In 2015 is dat bedrag gesteld op €5.277. U maakt dat dan daadwerkelijk over aan uw kind. Dit mag van ouder op kind en het bedrag is voor beide ouders gezamenlijk. Nadeel van deze oplossing is dat het geld ook daadwerkelijk bij uw kinderen terecht komt en u er nog weinig zeggenschap over heeft. U kunt vastleggen dat de schenking herroepelijk is, maar dat werkt alleen als het geld nog niet is uitgegeven. Ik adviseer u om dit nu niet op deze wijze te doen.

2. Eenmalig grote schenking belastingvrij

Eenmalig kunt u uw kinderen een grote schenking doen. Deze schenking kunt u doen in de leeftijd van 18-39 jaar van uw kinderen. Het bedrag voor 2015 is gesteld op €25.322 en dat kan worden verhoogd tot €52.752 als het wordt gebruikt voor een dure studie of een aankoop van een woning. Dit is dus pas mogelijk als Renske en Michelle 18 jaar worden. Ook geldt dat het bedrag dan daadwerkelijk geschonken wordt. Ik adviseer u dit te zijner tijd zeker te overwegen.

3. Schenken op papier

Met een schenking op papier kunt u in de toekomst erfbelasting besparen of anticiperen op een mogelijke opname in een AWBZ-instelling. Uw kinderen krijgen in dit geval niet meer dan een vordering waarover u rente verschuldigd bent. Deze rente is minimaal 6% en moet u ook daadwerkelijk jaarlijks betalen. Het op papier geschonken bedrag gaat dan naar uw kinderen bij overlijden van u als ouders of op een ander moment dat u zelf bepaalt in de akte. U moet voor deze oplossing altijd naar de notaris. Deze oplossing adviseer ik u. U houdt op deze wijze grip op uw vermogen en zorgt tegelijkertijd dat er vermogensoverdracht plaatsvindt. Zodra ze 18 jaar zijn is het goed om opnieuw te bepalen of een grote schenking dan direct verstandig is of dat daar nog even mee gewacht dient te worden. Start direct met een jaarlijkse schenking op papier van €5.277 aan beide dochters.

Actiepunten 1. Afspraak maken bij notaris om de volgende zaken te bespreken;

a. Opstellen schenkingsakte voor papieren schenking

b. Overmaken jaarlijkse rente van 6% over de vordering

29

Bijlagen

Bijlage 1 – Figlo rapport met financieel inzicht in uw situatie nu en straks

Bijlage 2 – Uitleg beleggingsdienst NNEK

Bijlage 3 – Voorstel beleggingsportefeuille stamrecht en pensioen

Bijlage 4 - Scenarioanalyse beleggingsportefeuille stamrecht en pensioen

Bijlage 5 – Voorstel beleggingsportefeuille Mevr. De Laat

Bijlage 6 – Scenarioanalyse beleggingsportefeuille Mevr. De Laat

Bijlage 7 – Voorstel beleggingsportefeuille Pecunia BV

Bijlage 8 – Scenarioanalyse beleggingsportefeuille Pecunia BV

Vermogensplan Dhr Berenschot en Mevr de Laat vMichielVanVugt

Documents

Transcript of Vermogensplan Dhr Berenschot en Mevr de Laat vMichielVanVugt