Waarom chari's crowdfunding for impactmoeten omarmen (en hoe)

Een van de sterkste argumenten voor impact investing, investeren gericht op gemeten rendement en impact, is dat het meer kapitaal zal aantrekken voor maatschappelijke uitdagingen dan filantropie en overheden samen ooit zullen kunnen.

En de filantropie kan daar direct aan bijdragen.

Impact investing is direct gericht op basisbehoeften & impact katalysato-ren (in tegenstelling tot het brede duurzame beleggingsuniversum). Om niet alleen te selecteren uit beperkt marktaanbod en de markt te versnellen gaan impact investors ook proactief op zoek naar innovaties met impact. Gaan zelfs pro actief nieuwe markten creëren als deregionale of sectorale marktwerking tekort schiet, zoals het Omydiar Network doet. Of impact financiering instru-menten zoals Social Impact Bonds (SIBs) stimuleren zoals Startfoundation in Nederland. Maar (die) SIB's vereisen vaak een flinke kapitaalinvestering (in Nederland van een paar ton tot 13 miljoen euro) en een soms complexe structuur door de constructie met een eind-financier en mede investeerders. Het zijn dan ook vaak grotere vermogens-fondsen die aan SIBs deelnemen.

Omdat chari's een goed, maatschappelijk, doel nastreven zijn zij in theorie logische early adapters van impact investing. In de praktijk blijkt dat zij enthousiast zijn, maar blijven aarzelen. Er zijn praktische drempels, de statuten, het fiduciair (verantwoord/voorzichtig) vermogensbeheer, de niche markt, de prille fase van de markt, investeren in (illiquide) private equity, onwetendheid / terughoudendheid van hun vermogensbeheerder / adviseur etc. Workshops van banken ontmoedigen eerder dan dat ze de markt versnellen.

Wachten of aan de Slag?Chari's hebben echter mogelijkheden om zelf als directe impact investor de markt te versnellen. Door uit hun (doel) bestedingen budget giften te geven: seed capital aan start ups, of geld voor (markt) onderzoek en umfeld analyses. Of door uit hun vermogen bankgaranties te geven, leningen voor groeikapitaal of aandelen in sociale ondernemingen. In theorie is het een simpel stappen-plannetje: eerst je geef geld aan een sociale onderneming uit het bestedingen-budgeten als die zich goed ontwikkelt, leen je groeikapitaal (tegen rente) en daarna neem je deel met private equity aandelen voor dividend of (ooit) na de beursgang public equity uit het vermogen met het voordeel dat dat liquide is. De werkelijkheid is weerbarstiger en de markt ontwikkelt zich tergend langzaam.

Drs Alcanne J Houtzaager MA, Impact Investing Nieuws, Public Speaker on Inclusive Impact Investing

Behalve Crowdfunding for Impact, dat ontwikkelt zich in het kielzog van een snel groeiende en internationaliserende crowdfundingmarkt. Een markt die dit jaar wereldwijd groter wordt dan venture capital. In Nederland is de markt gereguleerd (aparte AFM goedkeuring) en de stevige concurrentie biedt allerlei voordelen aan crowdfunders zoals risicobeoordeling, risico rating, 1-,3-,6- maandelijkse terugbetalingen etc. Daardoor wordt de drempel om naast in public equity te beleggen, dat al meer mensen doen dan sparen, ook crowdfunding te gaan doen. 1 op de 10 Nederlanders doet het al, meestal voor goede doelen, en daarvan investeert ook al een vijfde voor rendement.

Een project selecteren voor Crowdfunding for Impact begint bij het selecteren van een crowdfundingplatform dat aansluit bij de doelstellingen. Er is ruime keus en gevarieerd aanbod en op vergelijkingssites zoals www.crowdfundmarkt.nl kan makkelijk op impact sectoren worden gekeken wie wat aanbiedt. Want na de platformselectie en aanmelding begint de project selectie. Voor beiden geldt:

Due Diligence; Track record & Team; en Collaboration & Commitment. NB houd het svp eerst bij 1% van het vermogen en begin met lenen.

Due Diligence: – Een goede issue of maatschappelijke business case, dus uw missie en visie vertaald in een strategie en tactiek; ga zoveel mogelijk voor win-win investeringen!; – Innovatief misschien wel disruptive, dat wil ook zeggen dat het misschien een focus versplinteraar is, een kans, opportunity om in beleggers termen te spreken, die u ziet maar waar u nog niet echt op inzet; – Het is een bewezen business model, geen onderzoekje of start-up, maar geëvolueerd naar een levensvatbare onderneming; en– Met doorwrocht opschalingspotentieel en daarmee bedoel ik niet eerst Dorpsstraat, ons Dorp en dan de wereld, maar een overtuigend gefaseerd uitrol-model.

Track Record & Team: – Begin als goed doel of impact investor in eigen huis, uw eigen bestedingen of investeringen portfolio. Zit daar eenproject dat het goed doet, zich goed heeft ontwikkeld, een verdienmodel heeft en opschalingspotentieel?; – Aantrekkelijk is een not-for-profit spin-off van een for-profit. Zij hebben de ervaring & het netwerk en zien een kans in de markt. Ook aantrekkelijk is een project van een ervaren voormalig entrepreneur;– Of een Generation Next team van jonge idealisten die de 1e fase hebben doorlopen met crowdfunding en crowdsourcing, een netwerk en draagvlak hebben en liefst indrukwekkend support.

Drs Alcanne J Houtzaager MA, Impact Investing Nieuws, Public Speaker on Inclusive Impact Investing

Drs Alcanne J Houtzaager MA, Impact Investing Nieuws, Public Speaker on Inclusive Impact Investing

Collaboration & Commitment– U bent bereid flink te investeren we hebben het over groeikapitaal; – U bent bereid om echt samen op te trekken uw mensen, netwerk en evt. fusie of overname met eigen ambities;– U bent bereid geduld te hebben (vanaf 7 tot 10 jaar) en er een tandje bij te doen qua geld of inspanningen. Als u een groot goed doel bent of zeer bemiddeld en tijd hebt. Als kleine investeerder kunt u bijdragen door uw investeringen zoveel mogelijk onder de aandacht te brengen.

Deze checklist, meer een wishlist, leidt hopelijk tot win-win projecten selectie zoals bijvoorbeeld investeren in vrouwelijk ondernemers die banen creëren in ontwikkelingslanden. In zonne-energie (licht) en batterijopladers voor mensen in arme landen en/of zonne-energie voor maatschappelijke nuttige gebouwen zoals overheidsgebouwen, ziekenhuizen, scholen, sportclubs etc. Sociale ondernemingen die werk(ervaring en beroepsopleidingen) bieden aan mensen met afstand tot de arbeidsmarkt. Het is er allemaal.

Dus goed doel als u impact investing nog wat gecompliceerd vindt, begin dan gewoon klein met kleine bedragen. Door Crowdfunding met Impact.

En als u het eenmaal in de vingers hebt, schroom dan niet uw ervaringen met uw donateurs te delen. En ze zo op de mogelijkheid van Crowdfunding voor Impact te wijzen. Zo draagt u bij aan de kapitaalstroom van particuliere investeringen voor uw doelstelling: impact door grootschalige maatschappelijke oplossingen.

En dat is toch ook wat u nastreeft?

TOT SLOT: In Impact Investing Nieuws 15november2015 staat een lange versie van dit artikel goo.gl/Ye1NfM met concrete voorbeelden van mijn Crowdfunding voor Impact investeringen via 4 Nederlandse platforms: Symbid, Lendahand, Greencrowd en Kapitaal op Maat. En mijn revolverend fonds van renteloze leningen voor vrouwen in arme landen (Wakibi.nl).

De Filanthropium Top 2015 is aanleiding voor deze PULSE met een how to select impact investments voor grote en kleine filantropen. In een extra editie van IINieuws staat een verslag van de Top 2015 goo.gl/LTfRCB. Als communicatie adviseur voor/bij het Nederlandse Rode Kruis, Humanitas, Hart-, Nier- en Alzheimerstichting, KerkinActie van de Protestantse kerken ken ik de chari wereld. Op mijn blog Impact Investing Nieuws deel ik mijn visie, onderzoek, analyse en ervaring met impact investing.

Drs Alcanne J Houtzaager MA, Impact Investing Nieuws, Public Speaker on Inclusive Impact Investing