,5,6+ &R '5,1 - Irish & Co · pc oguc ¼ %uhdghg pxvkurrpv vwxiihg zlwk vslqdfk kdoi ru sruwlrq 3dq...
Transcript of ,5,6+ &R '5,1 - Irish & Co · pc oguc ¼ %uhdghg pxvkurrpv vwxiihg zlwk vslqdfk kdoi ru sruwlrq 3dq...
,5,6+��&R� '5,1.6%(%,'$6
& $ ) ( 7$ 5 , $
& $ ) ( 7 ( 5 , $
2 8 7 5 $ 6� % ( % , ' $ 6 27+(5�'5,1.6
¼�����¼�����¼�����
4'&�$7..+4+5*�%1((''5*165�&#�%#5#
3UHoRV�LQFOXHP�,9$�j�WD[D�GH������WRGD�D�DOLPHQWDomR��iJXD�PLQHUDO��FDIpV��GHVFDIHLQDGR��OHLWH�H�FKiV��H�GH������UHVWDQWH�EHELGDV�_�7HPRV�OLYUR�GH�UHFODPDo}HV��_��&RQVXPR�PtQLPR�REULJDWyULR�SRUSHVVRD�jV�PHVDV��_��1HQKXP�SURGXWR�DOLPHQWDU�RX�EHELGD��LQFOXLQGR�R�FRXYHUW��SRGH�VHU�FREUDGR�VH�QmR�IRU�VROLFLWDGR�SHOR�FOLHQWH�RX�SRU�HVWH�IRU�LQXWLOL]DGR��'/�Q����������GH����-DQHLUR�����$UW������
3ULFHV�LQFOXGH�����9$7��DOO�IRRG��PLQHUDO�ZDWHU��FRIIHH��GHVFDIHLQDWHG��PLON��WHD��DQG������9$7���RWKHU�GULQNV�_��:H�KDYH�FRPSODLQWV�ERRN��_��0LQLPXP�FKDUJH�SHU�SHUVRQ�RQDOO�WDEOHV�_���1R�IRRG�RU�EHYHUDJH�SURGXFW��LQFOXGLQJ�WKH�FRXYHUW�FDQ�EH�FKDUJHG�LI�QRW�UHTXHVWHG�E\�WKH�FXVWRPHU�RU�IRU�KLP�XQXVDEOH��'/�Q����������-DQXDU\������$UW������
/#)0'45�5+&4#�)#44#(#����/.�
51/'45$;
�
¼�����
¼�����¼�������������������¼�������FO����������������������FO
��FO������������������$NCEMDGTT[��ICTTCHC�#RRNG
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
&RIIHH�:LWK�&UHDP
&DSSXFFLQR
&RIIHH�ZLWK�0LON
+RW�&RFRD
+RW�&KRFRODWH
7HD
E��TGHGKÁºQ�^�DCNEºQ
U��TGHGKÁºQZLWK�PHDO
ZLWKRXW�PHDO
¼������
¼������
%#(��̂ �&'5%#(' 0#&1
%#(��%1/�0#6#5
%#227%%+01
��.'+6'
%#%#7�37'06'
%*1%1.#6'�37'06'
%*�
�)7#�8+6#.+5��������EN�)7#��2'&4#5�����EN��������������������������������������EN�)7#�%#56'.1�����EN
É * 8 $ 6¼������
¼������
¼������
¼������
:$7(56
.#4#0,#�0#674#.��2UDQJH
.+/10#&#�%�*146'.�
.+/10#&#�%�(47615�8'4/'.*15
%*��)'.#&1�&1�&+#��2XU�GDLO\�LFH�WHD
¼�����
¼�����
¼�����
¼�����
26�126 626�68026 285�)5(6+/<648((=('
/HPRQDGH�ZLWK�PLQW
�������������¼�����
������������¼�����
%8':(,6(5
&2521$�(;75$����&/
* $ 5 5 $ )$ 6��� � & /683(5�%2&.
683(5�%2&.67287
683(5�%2&.�$%$',$
683(5�%2&.��V�iOFRRO ����������¼�����
����������¼�����
%277/(���&/
,PSHULDO7XOLSD3LQW
¼�����¼�����¼�����
&$5/6%(5*
*8,11(66
.,/.(11<
õ�3LQW3LQW
¼�����¼�����
õ�3LQW3LQW
¼�����¼�����
,PSHULDO7XOLSD3LQW
¼�����¼�����¼�����
,PSHULDO7XOLSD3LQW
¼�����¼�����¼�����
�72�̂ �2'25+�����FO2'25+�/#:�����FO57/1.��.#4#0,#��#0#0�5�����FO(476+5�����FO+%'�6'#�2�55')1��.+/�1��/#0)#����FO)+0)'4�#.'�̂ ��)7#�6¦0+%#����FO)7#4#0������FO
��FO%1/2#.����/FO57/1�&'�61/#6'��
5 ( ) 5 , * ( 5 $ 1 7 ( 6¼������¼������¼������¼������¼������¼������¼������¼������¼������
62)7�'5,1.
Z�UHG�IUXLWV
'2&$6�����������������LULVK�GRFD#JUXSFSD�SW���_���3$548(�1$d¯(6�����������������LULVK�H[SR#JUXSRFSD�SW������ZZZ�JUXSRFDSULFFLRVD�SW
,PSHULDO�����¼�����õ�3LQW�������¼�����3LQW�����������¼�����
* , 1 · 6*'0&4+%-ŏ5���3(3,12$''('#6'4�2+0-���)58726�9(50(/+26/10-';�����.#4#0,#�'�.+/�12.;/1706*�14+)+0#.���/$5$1-$��/,0$�(�/,0®25'#)4#/5�.+/#�'�<+/$41
¼�������¼�������¼�������¼�������¼������
.10)�+5.#0&�+%'�6'#2+0#%1.#	*+5-;�5174/#4)'4+6#�(41<'0���025$1*2�(�/,0®2%15/12121.1&#+37+4+�(41<'0���/,0®2�(�025$1*2#2'41.�524+6<#/'4+%#01$'..+0+,#)'4/'+56'4�$1/$%#+2+4+0*#%#+2+415-#�̂ �%#+2+4�1%#+2+$.#%-�̂ �/14#0)15-#/1,+61�.+/#�'�/14#0)1
¼������¼������¼������¼������¼�����¼������¼������¼������¼������¼�����¼������¼������¼������¼������
* ,16� � & 2&. 7$ , / 6
& 2 & . 7$ , / 6
6 1 $ & . 661 $ & . 6
(7..�+4+5*�$4'#-(#56���¼�����$CEQP��UCNUKEJCU��EQIWOGNQU�HGKLºQ��QXQ�GUVTGNCFQ�� VQOCVGITGNJCFQ�G�VQUVCU%DFRQ��VDXVDJHV��PXVKURRPV�EHDQV��IULHG�HJJ��JULOOHG�WRPDWRDQG�WRDVWV
72$676�6$1':,&+(6
72 6 7$ 6�� �� 6 $1'8 , & + ( 6
(+5*���%*+25����¼�����
)LVK�PHGDOOLRQV�VHUYHG�ZLWK�IUHQFKIULHV�DQG�VDODG
% 8 5 * ( 5 6 +$0%85*8(5(6
���JU��JURXQG�EHHI��EUHDG��EDFRQ��FKHHVH��RQLRQ�IULHG�HJJ��IUHQFK�IULHV�DQG�FRFNWDLO�VDXFH�
���JU��FDUQH��YLWHOR��SmR��EDFRQ��TXHLMR��FHEROD�RYR�HVWUHODGR��EDWDWD�IULWD�H�PROKR�FRFNWDLO�
,5,6+��&R����¼�����
���JU��FDUQH�GH�YLWHOR�FRP�PROKR�LULVK��EDWDWDIULWD�jV�URGHODV��H�RYR�HVWUHODGR
1$�)5,*,'(,5$���¼�����
%URZQ�EUHDG�WRDVW�ZLWK�WRPDWR��RULJDQDQG�ROLYH�RLO
6156#�/'&+6'44�0+%#�%1/�61/#6'�14')�15�'�#<'+6'
+DP�DQG�FKHHVH�WRDVW
%URZQ�EUHDG�WRDVW�Z�FKLFNHQ�DQG�SLQHSSOH
%URZQ�EUHDG�WRDVW�Z��WXQD�DQG�FKHHVH6156#�2#56#�&'�#67/�'�37'+,1
;//
¼����� ¼�����
6156#�(4#0)1��#0#0�5�'�/#+10'5'
¼����� ¼�����
¼����� ¼�����
¼����� ¼�����
6156#�/+56#+4+5*���%Q��%.7$�5#0&9+%*���¼�����6QUVC�VTKRNC�EQO�ICNKPJC��CNHCEG��VQOCVG�QXQ�EQ\KFQ��OCKQPGUG�G�DCEQP&KLFNHQ�WRDVW�ZLWK�OHWWXFH��WRPDWR�ERLOHG�HJJ��PD\RQQDLVH�DQG�EDFRQ
6: ( ( 7 6' 2 & ( 6
,5,6+�&2))((�02866(��¼�����0RXVVH�FKRFRODWH�FDVHLUD�FRP�ZKLVNH\�H�QDWDV
7$57(�7$7,1��������¼������_��FRP�*(/$'2���¼�������
%2/2�&+2&2/$7(��¼������_�FRP�*(/$'2�¼�������7DUWH�GH�PDom�H�FDQHOD�_��ZLWK�LFH�FUHDP��
&KRFRODWH�FDNH��_��ZLWK�LFH�FUHDP
&+((6(&$.(���¼�����7DUWH�GH�TXHLMR
61$&.661$&.6
48(,-2�'(�&$%5$�*5$7,1$'2&20�0(/�(�3(48(1$�6$/$'$���¼�����*UDWLQDWHG�JRDWV�FKHHVH�ZLWK�KRQH\�QXWV�DQG�OHWWXFH
%1)7/'.15�2#0#&15'�4'%*'#&15�%1/�'52+0#(4'5�����&15'��¼������̂ �&15'��¼�����
)#/$#5�#1�#.*1����&15'��¼�������̂ ��&15'��¼�����
%*174+�1�#55#&1�'/#)7#4&'06'��PC�OGUC����¼�������
%UHDGHG�PXVKURRPV�VWXIIHGZLWK�VSLQDFK�����KDOI�RU�SRUWLRQ
3DQ�IULHG�SUDZQV��JDUOLF�DQG�ROLYH�RLOKDOI�RU�SRUWLRQ
)ODPHG�JULOOHG�FKRUL]R
)LOHWHV�GH�SHVFDGD��VHUYLGR�FRP�EDWDWDIULWD�SDOLWR�H�VDODGD
1564#5����&15'��¼�������̂ �&15'��¼�����
$#6#6#5�(4+6#5���¼�����
%#.#/#4'5����&15'��¼�������̂ �&15'��¼�����
/':+.*¨'5�+4+5*���%1������&15'��¼������̂ �&15'��¼�����
)UHVK�R\VWHUV����KDOI�RU�SRUWLRQ
)UHQFK�)ULHV
&DODPDUHV����KDOI�RU�SRUWLRQ
6WHDPHG�PXVVHOV�ZLWK�SHSSHUV�KDOI�RU�SRUWLRQ
6,03/(6 ¼�����¼�����'83/2
%CTPG�FG�XKVGNQ��UGTXKFQ�PQ�RºQ�WOCQW�FWCU�DQNCU�FG�/CHTC�6LUORLQ�EHHI��VHUYHG�ZLWK�EUHDG��RQH�RUWZR�0DIUD�EUHDG�
24')1�01�2�1
���JU��JURXQG�EHHI�VHUYHG�ZLWK�FULVSV��IULHG�HJJDQG�LULVK�VDXFH
,5,6+��&R�'2&$6�����������������LULVK�GRFD#JUXSFSD�SW���_���3$548(�1$d¯(6�����������������LULVK�H[SR#JUXSRFSD�SW������ZZZ�JUXSRFDSULFFLRVD�SW
3HLWR�GH�IUDQJR�UHFKHDGR�FRP�TXHLMR�FUHPHH�VDOPmR�IXPDGR���VHUYLGR�FRP�EDWDWD�IULWDjV�URGHODV�H�YHJHWDLV&KLFNHQ�EUHDVW�VWXIIHG�ZLWK�VPRNHG�VDOPRQ�DQGFUHDP�FKHHVH��VHUYHG�Z�FULVSV�DQG�YHJHWDEOHV
3HLWR�GH�IUDQJR�UHFKHDGR%5($67�2)�&$9$1�&+,&.(1������¼�����
%LILQKRV�VWRXW(VFDORSHV�GH�YLWHOD�FRP�PROKR�JXLQQHVV�HFRJXPHORV��VHUYLGR�F�EDWDWD�IULWD�jV�URGHODV
%HHI�PHGDOOLRQV�ZLWK�JXLQQHVV�VDXFH�DQGPXVKURRPV��VHUYHG�ZLWK�FULVSV
67287�%(()�0('$//,216���������¼�����
)LOHWHV�FRP�EDWDWD�IULWD)LOHWHV�GH�SHVFDGD��VHUYLGR�FRP�EDWDWD�IULWDSDOLWR�H�VDODGD
)LVK�PHGDOOLRQV�VHUYHG�ZLWK�IUHQFK�IULHV�DQGVDODG
),6+��&+,36�����������������������������¼�����
75$1&+(�'(�6$/0®2�62%5((63,1$)5(6��%$7$7$�&2=,'$(�02/+2�0$17(,*$���/,0®2�����¼������
%$&$/+$8�$66$'2�12�)2512&20�%$7$7$�$66$'$�����������������¼������
0(180(1Ô
. , ' 681 ' ( 5��� �3�0(125(6'(� ��� $126
+DPEXUJHU�ZLWK�VDXVDJH��IUHQFK�IULHV
���JU�� FDUQH�GH� YLWHOR� FRP�VDOVLFKD�HEDWDWD� IULWD
' $� , 5 / $ 1 ' $
) 5 20��, 5 ( / $ 1 '
) , 6 + 63 ( , ; (
6OLFH�RI�VDOPRQ�RYHU�VSLQDFK�ERLOHG�SRWDWRHV�ZLWK�EXWWHU�DQGOHPRQ�VDXFH
5RDVWHG�FRGILVK�ZLWK�EDNHGSRWDWRHV
6 7 ( $ . 6
���JU��FDUQH�GH�YLWHOR�FRP�PROKR�JXLQQHVVH�FRJXPHORV��VHUYLGR�HP�FKDSD�DTXHFLGDH�EDWDWD�IULWD�+RXVH�VSHFLDOLW\���VWHDN�VL]]OHU�ZLWK�JXLQQHVVDQG�PXVKURRPV�VDXFH��VHUYHG�Z�IUHQFK�IULHV�
( ; 7 5 $ 65LFH
)UHQFK�IULHV
6DXWHG�VSLQDFK
)ULHG�HJJ
9HJHWDEOHV�RI�WKH�GD\
0L[HG�VDODG
7RPDWR�VDODG
( 1 7 5 $ ' $ 6
3XPSNLQ�VRXS
)UHVK�R\VWHUV����KDOI�RU�SRUWLRQ
&DODPDUHV
*UDWLQDWHG�JRDWV�FKHHVH�ZLWKKRQH\��QXWV�DQG�OHWWXFH
6WHDPHG�PXVVHOV�ZLWK�SHSSHUV
�%UHDGHG�PXVKURRPV�VWXIIHG�ZLWK�VSLQDFK�
3DQ�IULHG�SUDZQV��JDUOLF�DQG�ROLYH�RLO
)ODPHG�JULOOHG�FKRUL]R
&5(0(�'(�$%Ð%25$���¼�����
2675$6���������¼�������_�'26(��¼�����
&$/$0$5(6���¼�����
48(,-2�'(�&$%5$�*5$7,1$'2�&200(/�12=(6�(�3(48(1$�6$/$'$���¼�����
0(;,/+¯(6�,5,6+��&2����¼�����
&2*80(/26�3$1$'26�(5(&+($'26�&20�(63,1$)5(6����¼�����
*$0%$6�$2�$/+2���¼�����
&+285,d2�$66$'2�(0$*8$5'(17(���QD�PHVD����¼�����
%UHDG
%XWWHU
0DULQDWHG�ROLYHV�
$OHQWHMR�FKHHVH
6 7$ 5 7 ( 5 6
& 2 8 9 ( 5 7 6
3mR�_�0DQWHLJD�_�$]HLWRQDV�_�4XHLMR��$OHQWHMDQR�%UHDG�_�%XWWHU��_2OLYHV�_�$OHQWHMR�&KHHVH
3®2��¼�����
0$17(,*$��¼�����
$=(,721$6�0$5,1$'$6��¼�����
48(,-2�$/(17(-$12��¼�����
%2;�&289(57���¼�����
+RPHPDGH�LFH�FUHDP�
��VFRRS
��VFRRSV
7$57(� 7$7,1�������¼� ����
&�%2/$�'(�*(/$'2����¼�����
%2/2�&+2&2/$7(��¼�����*(/$'26� $57(6$1$,6
' ( 6 6 ( 5 7 66 2 % 5 (0 ( 6 $ 6
&KRFRODWH�FDNH
ZLWK�LFH�FUHDP
$SSOH�SLH�Z��FLQDPPRQ
ZLWK�LFH�FUHDP
&�%2/$�'(�*(/$'2����¼�������%2/$��¼�������%2/$6��¼�����
&+((6(&$.(�����¼� ����7DUWH�GH�TXHLMR
,5,6+�&2))((02866(���������¼�����0RXVVH�GH�FKRFRODWHFDVHLUD�F�LULVK�FRIIHHH�QDWDV
+$0%85*8(5�&20�6$/6,&+$�����¼�����
���JUV��ELIH�GH�YLWHOD�JUHOKDGR�WLSLFDPHQWHLUODQGrV��VHUYLGR�FRP�EDWDWD�IULWD�SDOLWR���JUV��YHDO�JULOOHG�W\SLFDOO\�LULVK�VHUYHGZLWK�IUHQFK�IULHV
����JUV��GH�FDUQH�GH�QRYLOKR�PDWXUDGD�VHUYLGR�FRP�EDWDWD�IULWD�SDOLWR����JUV��RI�PDWXUDWHG�YHDO�PHDW�VHUYHGZLWK�IUHQFK�IULHV
'RLV�GRV�PHOKRUHV�FRUWHV�GH�FDUQH�ERYLQD�TXH�DOLDGRV�j�TXDOLGDGH�GD�FDUQH�,UODQGHVD�PDUFDP�D�GLIHUHQoD�SHOD�VXD�VXFXOrQFLD�HVDERU�~QLFRV�
:H�FRPELQHG�WZR�RI�WKH�EHVW�EHHI�FXWVZLWK�WKH�XQLTXH�IODYRXU�RI�WKH�,ULVK�PHDWWR�SOHDVH�\RX�DQ�XQIRUJHWWDEOH�PHDO�
7�%21(���¼������
58067($.���¼������
% 8 5 * ( 5 6
���JU��RI�JURXQG�EHHI��ZLWK�JUHHQ�SHSSHUFRUQVVDXFH�DQG�IUHQFK�IULHV�
( ; 7 5 $ 648(,-2%$&21�
&KHHVH%DFRQ
&2*80(/26&(%2/$�
��������0XVKURRPV2QLRQ
9(*(7$5,$12���¼�����
3,0(17$�9(5'(���¼�����
*25*21=2/$���¼�����
�32578*8(6$���¼�����
,5,6+��&R����¼�����
%522./<1�&/$66,&���¼�����
1$�)5,*,'(,5$���¼�����
67287���¼����� FRP�SmR���¼����� ZLWK�EUHDG���¼�����
�¼�����
67287���YD]LD�¼�������_��ORPER�¼������
���JU��GH�FDUQH�GH�YLWHOR�VHUYLGR�FRPEDWDWD�IULWD�jV�URGHODV��RYR�HVWUHODGR�HPROKR�LULVK����JU��RI�VLUORLQ�EHHI��VHUYHG�ZLWK�FULVSV��IULHGHJJ�DQG�LULVK�VDXFH�
35(*2�1$�)5,*,'(,5$����¼�����
���JU�� RI� SRUWXJXHVH�EHHI� VW\OH�� IULHG�ZLWKZKLWH�ZLQH��JDUOLF�DQG�ED\�OHDYHV��ZLWK�FULVSV�VPRNHG�KDP�DQG�IULHG�HJJ
���JU��FDUQH�GH�YLWHOR�IULWD�HP�YLQKR�EUDQFR�DOKR�H�ORXUR��DFRPSDQKDGR�FRP�EDWDWD�IULWDjV�URGHODV��SUHVXQWR�H�RYR�HVWUHODGR�
�32578*8(6$��YD]LD�¼�������_�ORPER�¼������
���JU��RI�YHDO�EHHI�ZLWK�JRUJRQ]ROD�FKHHVHVDXFH�DQG�IUHQFK�IULHV�
���JU��GH�FDUQH�GH�YLWHOR�FRP�PROKR�GHTXHLMR�JRUJRQ]ROD�H�EDWDWD�IULWD�
*25*21=2/$��YD]LD�¼��������_��ORPER�¼������
���JU��RI�YHDO�JULOOHG�EHHI�ZLWK�IUHQFK�IULHV�DQGVHOHFWLRQ�RI�YHJHWDEOHV�
���JU��FDUQH�YLWHOR�JUHOKDGD��VHUYLGD�FRPEDWDWD�SDOLWR�H�OHJXPHV�GR�GLD�
*5(/+$'2����YD]LD�¼��������_��ORPER�¼������
���JU��RI�EHHI�ZLWK�JUHHQ�SHSSHU�VDXFH��DQGIUHQFK�IULHV�
���JU��GH�FDUQH�GH�YLWHOR�FRP�PROKR�GHSLPHQWD�YHUGH�H�EDWDWD�IULWD�
�YD]LD�¼�������_�ORPER�¼������3,0(17$�9(5'($552=��¼�����
%$7$7$�)5,7$��¼�����
(63,1$)5(6�6$/7($'26��¼�����
292�(675(/$'2��¼�����
/(*80(6�'2�',$��¼�����
6$/$'$�0,67$��¼�����
6$/$'$�720$7(��¼�����
���JU��JURXQG�EHHI��EUHDG��EDFRQ��FKHHVH�RQLRQ�� IULHG�HJJ�� IUHQFK� IULHV�DQG�FRFNWDLOVDXFH�
���JU��FDUQH�GH�YLWHOR��SmR��TXHLMR�FKHGGDU�DURV�GH�FHEROD�IULWD��DOIDFH��WRPDWH��EDWDWDIULWD�H�PROKR�EDUEHFXH����JU��JURXQG�EHHI��EUHDG��FKHGGDU�FKHHVH�IULHG�RQLRQ��OHWWXFH��WRPDWR��IUHQFK�IULHV�DQGEDUEHFXH�VDXFH�
���JU��GH�FDUQH�GH�YLWHOR��SmR��EDFRQ�TXHLMR�� FHEROD�� RYR� HVWUHODGR��6HUYLGRFRP�EDWDWD�IULWD�H�PROKR�FRFNWDLO�
���JU��JURXQG�EHHI�ZLWK�FULVSV��IULHG�HJJDQG�LULVK�VDXFH�
���JU��GH�FDUQH�GH�YLWHOR��VHUYLGR�FRPPROKR�JXLQQHVV�H�EDWDWD�IULWD���JU�RI�JURXQG�EHHI�ZLWK�JXLQQHVV�VDXFHDQG�IUHQFK�IULHV
���JU�� GH� FDUQH� GH� YLWHOR�� FRP�PROKRLULVK��VHUYLGR�FRP�EDWDWD�IULWD�jV�URGHODV�H�RYR�HVWUHODGR�
���JU��GH�FDUQH�GH�YLWHOR��HP�IULJLGHLUD�GHEDUUR� FRP� DOKR� H� ORXUR�� VHUYLGR� FRPSUHVXQWR�� RYR� HVWUHODGR� H� EDWDWD� IULWDjV�URGHODV����JU��RI�JURXQG�EHHI�SRUWXJXHVH�VW\OH�IULHG� ZLWK� JDUOLF� DQG� ED\� OHDYHV�� VHUYHGZLWK� FULVSV�� VPRNHG�KDP�� DQG� IULHG� HJJ
���JU��FDUQH�GH�YLWHOR��FRP�PROKR�GH�TXHLMRJRUJRQ]ROD��VHUYLGR�FRP�EDWDWD�IULWD����JU��RI�JURXQG�EHHI��ZLWK�JRUJRQ]ROD�FKHHVHVDXFH��VHUYHG�ZLWK�IUHQFK�IULHV�
���JU��FDUQH�GH�YLWHOR��F�PROKR�GH�SLPHQWDYHUGH��VHUYLGR�FRP�EDWDWD�IULWD�
���JU��KDPEXUJXHU�GH�JUmR�GH�ELFR��PLOKR�HUYLOKDV�H�SLPHQWRV��SmR��FRXUJHWH�JUHOKDGD�DOIDFH��WRPDWH��PDLRQHVH�H�FHEROD��6HUYLGRFRP�EDWDWD�IULWD����JU��FKLFNSHD�EXUJHU��FRUQ��SHDV�DQG�EHOOSHSSHU��ZLWK�EUHDG��JULOOHG�FRXUJHWWH��OHWWXFH�WRPDWR��PD\RQQDLVH�DQG�RQLRQ��6HUYHG�ZLWKIUHQFK�IULHV�
6 $ / $ ' 66 $ / $ ' $ 6
$OIDFH��FHEROD��VDOPmR�IXPDGR��DOFDSDUUDV�HVSDUJRV�EUDQFRV�H�YHUGHV��RYR�H�PROKRDFLGXODGR��FHEROLQKR�H�HUYDV�DURPiWLFDV/HWWXFH��RQLRQ��VPRNHG�VDOPRQ��FDSHUV�DVSDUDJXV��VRXU�FUHDP�DQG�IUHVK�FKLYHV
6$/$'$�,5,6+&R����¼�����,ULVK��&R��VDODG
$OIDFH�LFHEHUJ��SDUPHVmR�HP�ODVFDV�FURXWRQV��WRPDWH�FKHUU\��SHLWR�GH�IUDQJRJUHOKDGR�H�PROKR�FDHVDU�,FHEHUJ�OHWWXFH��SDUPHVDQ�SLHFHV��FURXWRQV�FKHUU\�WRPDWR��JULOOHG�FKLFNHQ�EUHDVW�DQGFDHVDU�VDXFH�
6$/$'$�&$(6$5����¼�����&DHVDU�VDODG
3mR�HVWLOR�iUDEH��DOIDFH��TXHLMR�PR]]DUHOOD�ILDPEUH��PLOKR��WRPDWH�FKHUU\��FDPDUmRH�PROKR�FRFNWDLO)ODW�EUHDG��OHWWXFH��PR]]DUHOOD�FKHHVH�FKHUU\�WRPDWRHV��KDP�VZHHW�FRUQ��SUDZQVDQG�FRFNWDLO�VDXFH
6$/$'$�'$6�1$d¯(6���¼�����6DODG�RI�WKH�QDWLRQV
,5,6+��&R�'2&$6�����������������LULVK�GRFD#JUXSFSD�SW���_���3$548(�1$d¯(6�����������������LULVK�H[SR#JUXSRFSD�SW������ZZZ�JUXSRFDSULFFLRVD�SW
0(180(1Ô
/ , 4 8 ( 8 5 6
8KPJQ�FC�%CUC
24+0%+2+7/��6174+)#�0#%+10#.���/'4.16
/106'�8'.*1
/106'�&#�4#8#537'+4#
'56'8#
%#$'�#�&'�$7441
+RXVH�:LQH
5HJLRQDO�/LVERD
$OHQWHMR
$OHQWHMR
'RXUR
'RXUR
: , 1 ( 6
7 , 1 7 2% ( ( 5 6
%8':(,6(5 ������������¼�����
&2521$�(;75$����&/ ������������¼�����
* $ 5 5 $ )$ 6��� � & /
¼�������
¼��������
¼�������
¼�������
¼�������
¼�������
¼������
&232 *$55$)$JODVV ERWWOH
5('
8KPJQ�FC�%CUC
24+0%+2+7/��%*#4&100#;���#4+061
/106'�8'.*1
/106'�&#�4#8#537'+4#
,1�1�2+4'5
2.#0#.61
+RXVH�:LQH
5HJLRQDO�/LVERD
$OHQWHMR
$OHQWHMR
7HUUDV�GR�6DGR
'RXUR
% 5 $ 1 & 2¼�������
¼��������
¼�������
¼�������
¼�������
¼�������
¼������
&232 *$55$)$JODVV ERWWOH
:+,7(
/74#.*#59HUGH�%UDQFR
9 ( 5 ' (¼�������
*$55$)$ERWWOH
*5((1
/#6'75�415�
5 2 6 e¼�������
*$55$)$ERWWOH
526(
/7//
& + $03 $ *1 (& + $0 3 $1 + (
¼�������
*$55$)$ERWWOH
6+06#��^��$4#0%#
'527/#06'
(47615�8'4/'.*15
%+&4#
5HG�RU�ZKLWH�ZLQH�VDQJULD
6SDUNOLQJ�ZLQH�VDQJULD
5HG�IUXLWV�ZLQH�VDQJULD
&LGHU�ZLQH�VDQJULD
¼�������
¼�������
¼�������
¼�������
-$552��/MXJ��/
6 $ 1 * 5 , $
/#46+0+��41551��$+#0%1��4155#61���EN
4+%#4&���EN��^�%#/2#4+���EN
/15%#6'.���EN
8+0*1�FQ�21461��47$;���EN
8+0*1�FQ�21461��8+06#)'���EN
$ 3 ( 5 , 7 , ) 6$ 3 ( 5 , 7 , 9 2 6
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
683(5�%2&.
683(5�%2&.67287
,PSHULDO��¼�������_�õ�3LQW��¼������_�3LQW��¼�����683(5�%2&.�$%$',$
683(5�%2&.��V�iOFRRO ����������¼�����
����������¼�����
%277/(���&/
$#..#06+0'ŏ5����EN
,��9#.-'4��4'&�.#$'.���EN
(#/175�)4175'���EN
1 2 9 2¼������
¼������
¼������
1(:
$#..#06+0'5�����#015����EN
).'0.+8'6�/#.6'�����#015����EN
).'0.+8'6�/#.6'��(170&'45�4'5'48'���EN
%*+8#5�4')#.�����#015����EN
,��9#.-'4��$.#%-�.#$'.���EN
9 ( / + 2¼������
¼�������
����
¼������
¼������
2/'
/#46'..��8�5����EN
$4#0&;�%41(6���EN
%4(���EN
$*8$5'(17(���%5$1'<���&2*1$&¼������
¼������
¼������
($8�GH�9,(���&2*1$&
: + , 6 . <
$#+.';5���EN
5#(#4+���EN
.+%14�$'+4�1���EN
%1+064'#7���EN
6+#�/#4+#���EN
&4#/$7+'���EN
64+2.'�5'%���EN
,#)'4/'+56'4���EN
#/�0&1#�#/#4)#�����EN
)4#0&�/#40+'4�����EN
/#.+$7���EN
$#6+&#�&'�%§%1���EN
#/#4'661�&+�5#41001���EN
5176*'40�%1/(146���EN
5#/$7%#���EN
#$5+061���EN
/ , & 2 5 ( 6¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
92'.$���7(48,/$���580���*,1
�72�̂ �2'25+�����FO2'25+�/#:�����FO57/1.��.#4#0,#��#0#0�5�����FO(476+5�����FO+%'�6'#�2�55')1��.+/�1��/#0)#����FO)+0)'4�#.'�̂ ��)7#�6¦0+%#����FO)7#4#0������FO
��FO%1/2#.����/FO57/1�&'�61/#6'��
5 ( ) 5 , * ( 5 $ 1 7 ( 6¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
62)7�'5,1.
�)7#�8+6#.+5��������EN�)7#��2'&4#5�����EN��������������������������������������EN�)7#�%#56'.1�����EN
É * 8 $ 6¼������
¼������
¼������
:$7(56
2 8 7 5 $ 6� % ( % , ' $ 6 27+(5�'5,1.6
¼�����
¼�����
¼�����
¼�����
¼�����
¼�����
%#+2+4+0*#���EN
%#+2+415-#���EN
%#+2+4�1���EN
%#+2+$.#%-���EN
4'&�$7..
+4+5*�%1((''
& $ ) ( 7$ 5 , $
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
¼������
&RIIHH�:LWK�&UHDP
&DSSXFFLQR
&RIIHH�ZLWK�0LON
+RW�&RFRD
+RW�&KRFRODWH
7HD
E��TGHGKÁºQ�^�DCNEºQ
U��TGHGKÁºQZLWK�PHDO
ZLWKRXW�PHDO
¼������
¼������
& $ ) ( 7 ( 5 , $
#.8#4+0*1�&'7�.#�&'7 ¼�������
6 $ 1 * 5 , $
'5,1.6%(%,'$6
&232JODVV
¼������
,#/'510���EN
,#/'510��%#5-/#6'5���EN
,#/'510��$.#%-�$#44'.���EN
$75*/+..5���EN
, 5 / $ 1 ' È 6¼������
¼������
¼�������
¼������
,5,6+
,#%-��+'.5���EN
(174�415'5���EN
% 2 8 5 % 2 1¼������
¼������
%285%21
92'.$�
.#4#0,#�0#674#.��2UDQJH
.+/10#&#�%�*146'.�
.+/10#&#�%�(47615�8'4/'.*15
%*��)'.#&1�&1�&+#��2XU�GDLO\�LFH�WHD
¼�����
¼�����
¼�����
¼�����
26�126 626�68026 285�)5(6+/<648((=('
/HPRQDGHZLWK�PLQW
%(%,'$6'5,1.6
%#(��̂ �&'5%#(' 0#&1
%#(��%1/�0#6#5
%#227%%+01
��.'+6'
%#%#7�37'06'
%*1%1.#6'�37'06'
%*�
3UHoRV�LQFOXHP�,9$�j�WD[D�GH������WRGD�D�DOLPHQWDomR��iJXD�PLQHUDO��FDIpV��GHVFDIHLQDGR��OHLWH�H�FKiV��H�GH������UHVWDQWH�EHELGDV�7HPRV�OLYUR�GH�UHFODPDo}HV��_��&RQVXPR�PtQLPR�REULJDWyULR�SRU�SHVVRD�jV�PHVDV��_��1HQKXP�SURGXWR�DOLPHQWDU�RX�EHELGD��LQFOXLQGRR�FRXYHUW��SRGH�VHU�FREUDGR�VH�QmR�IRU�VROLFLWDGR�SHOR�FOLHQWH�RX�SRU�HVWH�IRU�LQXWLOL]DGR��'/�Q����������GH����-DQHLUR�����$UW������
3ULFHV�LQFOXGH�����9$7��DOO�IRRG��PLQHUDO�ZDWHU��FRIIHH��GHVFDIHLQDWHG��PLON��WHD��DQG������9$7��RWKHU�GULQNV��_��:H�KDYHFRPSODLQWV�ERRN��_��0LQLPXP�FKDUJH�SHU�SHUVRQ�RQ�DOO�WDEOHV��_���1R�IRRG�RU�EHYHUDJH�SURGXFW��LQFOXGLQJ�WKH�FRXYHUW�FDQEH�FKDUJHG�LI�QRW�UHTXHVWHG�E\�WKH�FXVWRPHU�RU�IRU�KLP�XQXVDEOH��'/�Q����������-DQXDU\������$UW������
/#)0'45�5+&4#�)#44#(#����/.�
51/'45$;
�
¼�����
¼�������FO��
¼�������������������¼��������FO���������������������FO������������������
$NCEMDGTT[��ICTTCHC�#RRNG
/HPRQDGH�ZLWK�UHG�IUXLWV
,PSHULDO7XOLSD3LQW
¼�����¼�����¼�����
&$5/6%(5*
*8,11(66
.,/.(11<
õ�3LQW3LQW
¼�����¼�����
õ�3LQW3LQW
¼�����¼�����
,PSHULDO7XOLSD3LQW
¼�����¼�����¼�����
,PSHULDO7XOLSD3LQW
¼�����¼�����¼�����
#$51.76��$.7'���EN
#$51.76��%+6410���EN
'4+561((��$.#%-���EN
1./'%#��$.#0%1���EN
1./'%#��%*1%1.#6'���EN
1./'%#��2.#6#���EN
1./'%#��4'215#&1���EN
#8+10��4'215#&1���EN
¼������
¼������
¼������
7(48,/ $¼������
¼������
¼������
¼������
¼�������
*#8#0#�%.7$���#015���EN
*#8#0#�%.7$���#015���EN
*#8#0#�%.7$�5'.'%%+10�/#'56415���EN
580¼������
¼������
¼�������
$''('#6'4����EN
*,1¼�����
3(d$�$�1266$�/,67$�'(�*,1V$VN�IRU�RXU�JLQ·V�OLVW
,5,6+��&R�'2&$6�����������������LULVK�GRFD#JUXSFSD�SW���_���3$548(�1$d¯(6�����������������LULVK�H[SR#JUXSRFSD�SW������ZZZ�JUXSRFDSULFFLRVD�SW